De koperprijzen stegen maandag, gesteund door een zwakkere Amerikaanse dollar, waardoor de markt tijdelijk voorbijging aan zwakke economische cijfers en aanhoudende zorgen rond de Chinese vastgoedsector, 's werelds grootste afnemer van metalen.

Het referentiecontract voor koper met een looptijd van drie maanden op de London Metal Exchange (LME) steeg met 1,4% tot $11.678 per metrische ton om 17:03 GMT.

Koper bereikte vrijdag een recordhoogte van $11.952 per ton, gedreven door de vrees voor een krappe aanvoer, voordat de prijs onder druk kwam te staan door hernieuwde zorgen over een mogelijke zeepbel in de kunstmatige intelligentie.

Alastair Munro, hoofd metaalstrategie bij Marex, zei dat de prijzen naar verwachting volatiel en binnen een beperkte bandbreedte zullen blijven tot het einde van het jaar en in het eerste kwartaal.

Een handelaar merkte op dat shortposities op de LME worden afgebouwd of doorgerold in aanloop naar de afwikkeling van woensdag. De handelaar voegde eraan toe dat ongeveer 39% van de 165.875 ton koper die in LME-geregistreerde magazijnen wordt bewaard, is geclassificeerd als beschikbaar voor levering.

Tegelijkertijd bleven de dagelijkse instromen in de koperreserves op de Comex-beurs, die al recordniveaus hadden bereikt, stijgen, gedreven door hogere Comex-prijzen. De Verenigde Staten hebben geraffineerd koper uitgezonderd van de 50% invoertarieven die in augustus van kracht werden, hoewel het metaal nog steeds wordt herzien.

Samuel Bazi, oprichter van risicomanagement- en handelsfirma Perfectly Hedged, zei dat zolang er een grote arbitragekans bestaat tussen de LME en Comex, er waarschijnlijk metaal naar de VS zal blijven stromen, omdat handelaren die winsten proberen te pakken.

In China, 's werelds grootste consument van metalen, bleek uit gegevens dat de groei van de industriële productie in november afzwakte tot het laagste niveau in 15 maanden, terwijl de prijzen van nieuwbouwwoningen bleven dalen.

De bezorgdheid over de Chinese vastgoedsector is toegenomen nadat projectontwikkelaar Vanke opnieuw pogingen heeft ondernomen om steun van obligatiehouders te verkrijgen voor de aflossing van de aanstaande binnenlandse staatsschuld.

Andere metalen op de London Metal Exchange

De aluminiumprijs steeg met 0,1% tot $2.870 per ton.

De zinkprijs daalde met 1,0% tot $3.092,50 per ton.

De tinprijs daalde met 0,8% tot $40.860 per ton.

De nikkelprijs daalde met 1,9% tot $14.310 per ton.

De loodprijs daalde met 1,2% tot $1.942,50 per ton, na een dieptepunt van $1.939 te hebben bereikt, het laagste niveau sinds mei.

Bitcoin daalde maandag licht en handelde onder de $90.000, doordat de risicobereidheid zwak bleef en een afwachtende houding de markten domineerde in aanloop naar een week vol economische cijfers en meerdere beslissingen van centrale banken.

De grootste cryptovaluta ter wereld daalde met 0,4% en noteerde om 01:54 uur Amerikaanse Oostkusttijd (06:54 GMT) op $89.768,6.

Bitcoin beweegt zich in een smalle bandbreedte in aanloop naar belangrijke Amerikaanse data.

Bitcoin heeft de afgelopen sessies moeite gehad om een duidelijke richting te vinden, omdat beleggers terughoudend waren met het openen van nieuwe posities in aanloop naar een reeks belangrijke Amerikaanse economische cijfers die naar verwachting een belangrijke rol zullen spelen bij het vormgeven van de renteverwachtingen.

De markten wachten op gegevens over de Amerikaanse arbeidsmarkt, de wekelijkse werkloosheidsaanvragen, de inflatiecijfers van november en de voorlopige PMI-cijfers van december, in de hoop signalen te ontvangen over de kracht van de Amerikaanse economie.

Ook de opmerkingen van Steven Miran en Christopher J. Waller, leden van de Federal Reserve Board, staan in de belangstelling, omdat beleggers op zoek zijn naar aanwijzingen over de visie van de beleidsmakers op het toekomstige verloop van de rentetarieven.

De aanstaande vergaderingen van centrale banken deze week hebben de druk op het sentiment ten opzichte van risicovolle activa verder opgevoerd, met beleidsbeslissingen die worden verwacht van de Bank of Japan, de Bank of England en de Europese Centrale Bank.

Deze beslissingen zullen naar verwachting de wereldwijde liquiditeit beïnvloeden, die een belangrijke drijfveer blijft voor prijsbewegingen van cryptovaluta.

De recente koersontwikkeling van Bitcoin, gekenmerkt door krappe handelsmarges en een zwak momentum, weerspiegelt de algemene voorzichtigheid die heerst op de wereldwijde financiële markten.

HashKey haalt 206 miljoen dollar op met beursgang in Hongkong – Bloomberg

Bloomberg meldde maandag dat HashKey Holdings Ltd, exploitant van de grootste gelicentieerde cryptobeurs van Hongkong, 1,6 miljard Hongkongse dollar (ongeveer 206 miljoen dollar) heeft opgehaald na de prijs van zijn beursgang te hebben vastgesteld nabij de bovengrens van de aangegeven prijsvork.

Het bedrijf verkocht 240,6 miljoen aandelen voor HK$6,68 per aandeel, wat dicht bij de bovengrens van de prijsvork van HK$5,95–HK$6,95 ligt, aldus bronnen die bekend zijn met de zaak en die door Bloomberg werden geciteerd.

Het rapport voegde eraan toe dat de vraag van investeerders het aantal aangeboden aandelen vele malen overtrof.

Cryptovalutaprijzen vandaag: Altcoins blijven stabiel door risicomijdende stemming.

De meeste belangrijke altcoins lieten maandag een gematigde prestatie zien en handelden binnen smalle marges te midden van een algemene risicoaversie.

Ethereum, de op één na grootste cryptovaluta ter wereld, steeg met 1% naar $3.141,92.

Ondertussen daalde XRP, de op twee na grootste cryptocurrency qua marktkapitalisatie, met 0,6% tot $2,00.

De olieprijzen bleven maandag vrijwel onveranderd, omdat beleggers de verstoringen in de aanvoer als gevolg van de toenemende spanningen tussen de Verenigde Staten en Venezuela afwogen tegen de zorgen over een overaanbod en de mogelijke gevolgen van een vredesakkoord tussen Rusland en Oekraïne.

De Brent-olieprijs daalde met $0,20, oftewel 0,33%, tot $60,92 per vat om 13:01 GMT, terwijl de Amerikaanse West Texas Intermediate-olieprijs met $0,21, oftewel 0,37%, daalde tot $57,23 per vat.

Beide referentiecontracten daalden vorige week met meer dan 4%, onder druk van de verwachting van een wereldwijd olieoverschot in 2026.

John Evans, analist bij PVM, zei dat de geleidelijke daling van de olieprijzen en de daling naar de laagste niveaus sinds het begin van de maand op de belangrijkste termijnmarkten vorige week nog scherper hadden kunnen zijn als de Verenigde Staten de druk met betrekking tot Venezuela niet hadden opgevoerd.

Scheepvaartgegevens, documenten en maritieme bronnen tonen aan dat de Venezolaanse olie-export sterk is gedaald nadat de Verenigde Staten vorige week een olietanker in beslag namen en nieuwe sancties oplegden aan rederijen en schepen die met de Latijns-Amerikaanse producent varen.

De markten volgen de ontwikkelingen en hun mogelijke impact op de olievoorraden op de voet, nadat Reuters meldde dat de Verenigde Staten van plan zijn meer schepen met Venezolaanse olie te onderscheppen na de inbeslagname van de tanker, wat de druk op president Nicolás Maduro verder verhoogt.

In een verwante ontwikkeling bood de Oekraïense president Volodymyr Zelenski aan om af te zien van het NAVO-lidmaatschap van zijn land tijdens vijf uur durende gesprekken met Amerikaanse gezanten in Berlijn op zondag. De onderhandelingen zullen naar verwachting maandag worden voortgezet.

De Amerikaanse gezant Steve Witkoff zei dat er "veel vooruitgang is geboekt", zonder verdere details te geven.

Een eventueel vredesakkoord zou uiteindelijk kunnen leiden tot een toename van de Russische olieleveringen, die momenteel onder sancties vallen die door westerse landen zijn opgelegd.

Tsuyoshi Ueno, hoofdeconoom bij het NLI Research Institute, zei dat de vredesbesprekingen tussen Rusland en Oekraïne schommelen tussen optimisme en voorzichtigheid, terwijl de spanningen tussen Venezuela en de Verenigde Staten toenemen, wat zorgen baart over mogelijke verstoringen van de toeleveringsketens.

Tegelijkertijd bleven de verwachtingen van een overaanbod de prijzen drukken.

De grondstoffenonderzoeksafdeling van JPMorgan meldde zaterdag in een notitie dat de olieoverschotten die in 2025 worden verwacht, in 2026 en 2027 waarschijnlijk verder zullen toenemen. De wereldwijde groei van het olieaanbod zal naar verwachting de groei van de vraag tot en met 2026 met een factor drie overtreffen.

De Japanse yen steeg maandag in aanloop naar wat algemeen wordt verwacht een renteverhoging in Japan later deze week te zijn. De markten houden rekening met een drukke agenda vol beslissingen van centrale banken en belangrijke Amerikaanse economische cijfers die de beleidsvooruitzichten van de Federal Reserve op korte termijn kunnen beïnvloeden.

De yen stond laatst zo'n 0,6% hoger en handelde net onder de ¥155 per dollar, waarmee de eerdere winsten werden voortgezet nadat de Bank van Japan had aangegeven dat de meeste Japanse bedrijven die waren ondervraagd, verwachten dat de loongroei in het fiscale jaar 2026 grotendeels in lijn zal zijn met de stijgingen die in het huidige fiscale jaar zijn waargenomen.

Uit een afzonderlijk, nauwlettend gevolgd onderzoek bleek dat het ondernemersvertrouwen onder de belangrijkste Japanse fabrikanten in de drie maanden tot en met december het hoogste niveau in vier jaar had bereikt.

Een renteverhoging op vrijdag wordt als vrijwel zeker beschouwd, waardoor de yen een voordeel krijgt ten opzichte van de dollar. De dollar zou onder druk kunnen komen te staan door de verwachting dat de Amerikaanse rente begin volgend jaar mogelijk wordt verlaagd. Valutahandelaren die yen hadden geleend om te investeren in in dollars luidende activa met een hoger rendement, zoals Amerikaanse technologieaandelen, zullen deze carry trade-posities nu mogelijk minder aantrekkelijk vinden.

Lee Hardman, valutastrateeg bij MUFG, zei dat de aanhoudende sterkte van de yen tot het einde van het jaar waarschijnlijk afhankelijk zal zijn van bijgewerkte richtlijnen van de Bank of Japan, naast het besluit over een renteverhoging, en van externe omstandigheden. Hij voegde eraan toe dat een verdere daling van de aandelenkoersen in de Amerikaanse technologie- en AI-sector de yen zou kunnen ondersteunen door de gunstige omstandigheden voor in yen gefinancierde carry trades te verstoren.

Ook elders zullen de Bank of England en de Europese Centrale Bank deze week een besluit nemen over het monetaire beleid.

De markten houden vrijwel volledig rekening met een renteverlaging door de Bank of England, aangezien de inflatie in het Verenigd Koninkrijk tekenen van afname vertoont, terwijl de verwachtingen erop wijzen dat de ECB de rente ongewijzigd zal laten. Handelaren speculeren ook al over de mogelijkheid van een renteverhoging door de ECB in 2026.

Het Britse pond bleef stabiel op $1,33865, terwijl de euro nauwelijks veranderde op $1,1737.

Joseph Capurso, hoofd internationale en duurzame economie bij Commonwealth Bank of Australia, zei dat het besluit van de Bank of England bijzonder interessant zou zijn. Hij merkte op dat het waarschijnlijk een zorgvuldig afgewogen beslissing zou worden en voegde eraan toe dat de inflatiecijfers die deze week worden verwacht, de verwachtingen voor verdere renteverlagingen enigszins zouden kunnen temperen.

De Britse cijfers over de loongroei worden dinsdag gepubliceerd, gevolgd door de consumenteninflatiecijfers op woensdag.

Belangrijke Amerikaanse data in aantocht

Een reeks Amerikaanse economische cijfers, die vanwege de overheidsstopzetting waren uitgesteld, wordt nu ook gepubliceerd. Deze cijfers bieden beleggers een langverwacht overzicht van 's werelds grootste economie. Het banenrapport van november wordt dinsdag gepubliceerd, gevolgd door de inflatiecijfers op donderdag.

Sim Moh Siong, valutastrateeg bij Bank of Singapore, zei dat de aankomende gegevens relatief verouderd en vertekend zijn door de lockdown, wat zorgt voor aanzienlijke ruis. Hij voegde eraan toe dat beleidsmakers de cijfers waarschijnlijk voorzichtiger zullen interpreteren dan gebruikelijk en zich in plaats daarvan zullen richten op de bredere trend op de Amerikaanse arbeidsmarkt.

De Federal Reserve, die nog steeds diep verdeeld is, verlaagde vorige week de rente, hoewel voorzitter Jerome Powell aangaf dat de leenkosten op korte termijn waarschijnlijk niet verder zullen dalen totdat er meer duidelijkheid is over de economische omstandigheden.

De Amerikaanse president Donald Trump zei vrijdag dat hij neigt naar de benoeming van ofwel voormalig Fed-gouverneur Kevin Warsh ofwel directeur van de Nationale Economische Raad Kevin Hassett tot hoofd van de centrale bank volgend jaar.

In Azië bleek uit maandag gepubliceerde gegevens dat de industriële productie en de detailhandel in China in november in het traagste tempo in meer dan een jaar tijd groeiden. Dit vergroot de uitdagingen voor beleidsmakers die op zoek zijn naar nieuwe manieren om het groeitempo van de economie van 19 biljoen dollar vast te houden.

De Australische dollar, die vaak als liquide indicator voor de yuan wordt gebruikt, daalde met 0,1% tot $0,665, terwijl de onshore yuan versterkte tot het hoogste niveau in meer dan een jaar, namelijk ¥7,047 per dollar.