De olieprijzen stegen maandag met ongeveer 5% te midden van de vrees voor een ineenstorting van het staakt-het-vuren tussen de VS en Iran, nadat Washington een Iraans vrachtschip in beslag had genomen, terwijl de scheepvaart door de Straat van Hormuz vrijwel volledig stil lag.

De Brent-oliecontracten stegen met $4,37, oftewel 4,8%, tot $94,75 per vat om 11:48 GMT, terwijl de Amerikaanse West Texas Intermediate (WTI) met $4,76, oftewel 5,7%, steeg tot $88,61 per vat.

Beide contracten waren vrijdag met 9% gedaald – de grootste dagelijkse daling sinds 18 april – nadat Iran had aangekondigd dat de doorgang voor alle commerciële schepen door de Straat van Hormuz gedurende de rest van het staakt-het-vuren weer open zou zijn.

Tegelijkertijd verklaarde de Amerikaanse president Donald Trump dat Iran ermee had ingestemd de Straat van Gibraltar niet opnieuw te sluiten. Via deze waterweg stroomde voor het uitbreken van de oorlog, bijna twee maanden geleden, ongeveer een vijfde van de wereldwijde olievoorraden.

Jun Guo, analist bij Sparta Commodities, zei: "Binnen slechts 24 uur na de aankondiging van de 'volledige heropening' op vrijdag werden er al tankers onder vuur genomen door de Iraanse Revolutionaire Garde."

Ze voegde eraan toe: "De fundamentele marktomstandigheden verslechteren, aangezien er dagelijks tussen de 10 en 11 miljoen vaten ruwe olie niet beschikbaar zijn", waarmee ze doelde op de productieverliezen.

De Verenigde Staten verklaarden zondag dat ze een Iraans vrachtschip in beslag hadden genomen dat probeerde de blokkade te doorbreken, terwijl Iran aankondigde dat het zou terugslaan, wat de vrees voor een hervatting van de vijandelijkheden vergroot.

Teheran kondigde tevens aan niet deel te nemen aan een tweede ronde van onderhandelingen die de Verenigde Staten hoopten te starten vóór het aflopen van het twee weken durende staakt-het-vuren deze week.

Bjarne Schieldrop, analist bij SEB Research, zei: "De financiële markten handelen op basis van onderhandeling, verbetering en oplossing, terwijl de fysieke markt tegelijkertijd met de dag verslechtert."

Hij voegde eraan toe: "De fysieke olietransporten blijven beperkt door verstoringen in de aanvoer, langere vaartijden en hoge transport- en verzekeringskosten."

Uit scheepvaartgegevens bleek dat het scheepvaartverkeer door de Straat van Hormuz maandag vrijwel stil lag, met slechts drie doorvaarten in de afgelopen 12 uur.

Volgens gegevens van Kpler zijn zaterdag meer dan 20 schepen de zeestraat overgestoken met olie, vloeibaar petroleumgas (LPG), metalen en meststoffen aan boord. Dit is het hoogste aantal schepen dat de doorgang is overgestoken sinds 1 maart.

In een andere context vermindert China de export van geraffineerde brandstoffen in plaats van deze te verbieden, aangezien landen als Maleisië en Australië nog steeds leveringen ontvangen, zelfs nadat Peking de vorige maand opgelegde beperkingen tot april heeft verlengd, aldus scheepvaartgegevens en handelaren.

De Amerikaanse dollar bereikte maandag een hoogtepunt van een week ten opzichte van belangrijke valuta's, maar gaf later een deel van de winst weer prijs. Hernieuwde spanningen tussen de VS en Iran en afnemende hoop op een vredesakkoord in het Midden-Oosten zorgden ervoor dat beleggers hun toevlucht zochten tot veilige beleggingen.

De Verenigde Staten verklaarden zondag dat ze een Iraans vrachtschip in beslag hadden genomen dat probeerde de blokkade te doorbreken, terwijl Iran aankondigde dat het zou terugslaan, wat de vrees voor een hervatting van de vijandelijkheden aanwakkerde.

Teheran kondigde tevens aan niet deel te nemen aan een tweede ronde van onderhandelingen die de VS hoopten te starten vóór het aflopen van het twee weken durende staakt-het-vuren met Iran op dinsdag.

Charu Chanana, hoofd investeringsstrategie bij Saxo, zei:

"De escalatie in het weekend doet de geopolitieke risicopremie herleven, net nu de markten begonnen in te prijzen op de vredeswinsten", voegde hij eraan toe, "maar de stijging van de olieprijzen is niet alleen een verhaal over energie, maar ook over groei en rentetarieven."

In de meest recente handel daalde de euro met 0,05% tot $1,1754, na eerder op de dag een laagste punt in een week te hebben bereikt van $1,1729. Het Britse pond daalde met 0,15% tot $1,3497. De risicogevoelige Australische dollar daalde eveneens met 0,3% tot $0,7145.

De dollarindex, die de waarde van de Amerikaanse dollar meet ten opzichte van een mandje van zes andere valuta, steeg naar een hoogtepunt van 98,47 in een week tijd, alvorens terug te zakken naar 98,34.

De index staat nog steeds 1,55% lager in april, na een stijging van 2,3% in maart als gevolg van de vraag naar veilige beleggingen na het uitbreken van de oorlog.

Analisten merkten op dat de relatief beperkte bewegingen op de valutamarkt, waarbij de dollar een deel van zijn eerdere winsten terugviel, wijzen op resterend optimisme dat een oplossing ondanks de tegenslagen van het weekend nog steeds mogelijk is.

Chris Weston, hoofd onderzoek bij Pepperstone, zei:

"Hoewel de markt aan het begin van de week neigt naar risicoaversie, lijken de bewegingen tot nu toe ordelijk en niet te wijzen op een grote volatiliteitsschok."

Hij voegde eraan toe: "Marktdeelnemers beseffen dat de weg naar een formeel akkoord niet lineair zal verlopen en onderhevig zal blijven aan plotselinge veranderingen, dus een omslag in het sentiment zou niet geheel verrassend zijn."

De markten richten hun aandacht op de Straat van Hormuz.

De oorlog is de achtste week ingegaan en heeft de ernstigste energievoorzieningscrisis in de geschiedenis veroorzaakt, met als gevolg stijgende olieprijzen door de feitelijke afsluiting van de Straat van Hormuz, waar normaal gesproken ongeveer een vijfde van de wereldwijde olievoorraad doorheen gaat.

De Verenigde Staten handhaven nog steeds een blokkade van Iraanse havens, terwijl Iran zijn blokkade van het scheepvaartverkeer door deze vitale waterweg heeft opgeheven en vervolgens weer heeft ingesteld.

Dit leidde maandag tot een opleving van de olieprijzen, waarbij Brent-oliecontracten met meer dan 6% stegen tot $95,92 per vat, terwijl Amerikaanse West Texas Intermediate (WTI) steeg tot $89,29 per vat, een stijging van 6,5%.

Nick Twidale, hoofdmarktstrateeg bij ATFX Global in Sydney, zei:

"De Straat van Hormuz blijft voor velen de fundamentele factor, en de hoop dat de VS en Iran voor het aflopen van het staakt-het-vuren aan de onderhandelingstafel zullen zitten, lijkt nu gering."

Hij voegde eraan toe: "Voorlopig verwacht ik dat we de komende sessies een verdere daling van risicovolle activa zullen zien."

De Japanse yen staat onder druk.

De Japanse yen daalde naar 158,96 per dollar, hoewel de koers nog steeds onder het kritieke niveau van 160 ligt. Handelaren vrezen namelijk dat dit niveau de autoriteiten ertoe zou kunnen aanzetten om in te grijpen en de munt te ondersteunen.

De zilverprijs daalde maandag met meer dan 2,5% op de Europese markt, en zakte daarmee weg van de hoogste stand in vijf weken. Dit was te wijten aan een actieve correctie en winstneming, in combinatie met de druk van een stijgende Amerikaanse dollar als gevolg van hernieuwde geopolitieke spanningen in het Midden-Oosten.

De inbeslagname van een Iraans vrachtschip door de Amerikaanse marine heeft de spanningen tussen de Verenigde Staten en Iran over de controle over de Straat van Hormuz verder doen oplopen, terwijl Teheran blijft weigeren deel te nemen aan een nieuwe ronde van onderhandelingen die later vandaag in Pakistan gepland staat.

Prijsoverzicht

- Zilverprijs vandaag: De zilverprijs daalde met 2,65% tot ($78,65), vanaf een openingskoers van ($80,78), wat tevens het hoogste punt van de dag was.

- Na de prijsafsluiting op vrijdag steeg de zilverprijs met 0,3%, de eerste stijging in drie dagen, en bereikte een hoogtepunt van $83,06 per ounce, het hoogste niveau in vijf weken, na de aankondiging van Iran om de Straat van Hormuz te openen.

- De zilverprijs steeg vorige week met 6,4%, waarmee de vierde week op rij een winst boekte, gesteund door het staakt-het-vuren in de oorlog met Iran en een verbeterd marktsentiment.

De Amerikaanse dollar

De dollarindex steeg maandag met 0,15%, waarmee de winst voor de derde opeenvolgende sessie werd voortgezet en het hoogste niveau in bijna een week werd bereikt. Dit weerspiegelt de aanhoudende stijging van de Amerikaanse dollar ten opzichte van een mandje van wereldvaluta's.

De stijging wordt veroorzaakt door hernieuwde aankopen van de Amerikaanse dollar als veilige haven te midden van escalerende spanningen tussen de VS en Iran en afnemende vooruitzichten op een vredesakkoord in het Midden-Oosten.

Charu Chanana, hoofd beleggingsstrategie bij Saxo, merkte op dat de escalatie in het weekend de geopolitieke risicopremie nieuw leven heeft ingeblazen, net nu de markten potentiële vredeswinsten begonnen in te prijzen.

Updates over de oorlog in Iran

De Iraanse marine heeft aangekondigd dat de Straat van Hormuz vanaf zaterdagmiddag opnieuw wordt afgesloten totdat de Amerikaanse blokkade van Iraanse schepen wordt opgeheven.

- De Amerikaanse president Donald Trump verklaarde dat de Amerikaanse marine het Iraanse vrachtschip "Tosca" in de Golf van Oman had onderschept.

Teheran bestempelde de aanval op het schip als een "daad van maritieme piraterij" en een flagrante schending van de wapenstilstandsovereenkomst, en zwoer wraak te nemen.

Terwijl Islamabad zich voorbereidt op een tweede ronde vredesonderhandelingen, heeft Iran tot nu toe geweigerd deel te nemen.

Internationale en regionale partijen oefenen druk uit op Teheran om zich bij de gesprekken aan te sluiten voordat het twee weken durende staakt-het-vuren morgen, dinsdag, afloopt.

Wereldwijde olieprijzen

De wereldwijde olieprijzen stegen maandag met meer dan 5%, waarmee ze een sterk herstel lieten zien na vier weken op een dieptepunt te hebben gestaan. Dit herstel werd teweeggebracht door hernieuwde angst voor verstoringen van de aanvoer vanuit de Arabische Golf, na de hernieuwde sluiting van de Straat van Hormuz.

Stijgende olieprijzen doen de bezorgdheid over een versnellende inflatie herleven, wat centrale banken wereldwijd ertoe zou kunnen aanzetten de rente op korte termijn te verhogen – een scherpe omschakeling ten opzichte van de vooroorlogse verwachtingen van renteverlagingen of langdurige pauzes.

Amerikaanse rentetarieven

Volgens de FedWatch-tool van de CME Group is de kans dat de Amerikaanse rentetarieven tijdens de vergadering in april ongewijzigd blijven momenteel 99%, terwijl de kans op een verhoging van 25 basispunten op 1% ligt.

- Beleggers houden de komende Amerikaanse economische cijfers nauwlettend in de gaten om deze verwachtingen bij te stellen.

De goudprijs daalde maandag bij de opening van de handelsweek met bijna 2% op de Europese markt, na een stijging vanaf een vierwekenhoogtepunt. Dit was te wijten aan een actieve correctie en winstneming, in combinatie met de druk van de stijgende Amerikaanse dollar op de valutamarkt.

De inbeslagname van een Iraans vrachtschip door de Amerikaanse marine heeft geleid tot escalerende spanningen tussen de Verenigde Staten en Iran over de controle over de Straat van Hormuz. Teheran blijft weigeren deel te nemen aan een nieuwe ronde van onderhandelingen die later vandaag in Pakistan zal plaatsvinden.

Prijsoverzicht

- Goudprijzen vandaag: De goudprijs daalde met ongeveer 2,0% tot ($4.737,15), ten opzichte van de openingskoers van ($4.829,31), en bereikte een hoogtepunt van ($4.829,31).

- Na de prijsafsluiting op vrijdag steeg de goudprijs met 0,85%, de eerste stijging in drie dagen, en bereikte een hoogtepunt van $4.890,78 per ounce, het hoogste niveau in vier weken, na de aankondiging van Iran om de Straat van Hormuz open te stellen voor de wereldwijde scheepvaart.

- Afgelopen week steeg de goudprijs met 1,7%, waarmee de vierde week op rij winst werd geboekt, dankzij het staakt-de-vrede in de oorlog met Iran en het verbeterde marktsentiment.

De Amerikaanse dollar

De dollarindex steeg maandag met 0,15%, waarmee de winst voor de derde opeenvolgende sessie werd voortgezet en het hoogste niveau in bijna een week werd bereikt. Dit weerspiegelt de aanhoudende stijging van de Amerikaanse dollar ten opzichte van een mandje van wereldvaluta's.

Deze stijging vindt plaats te midden van hernieuwde aankopen van de Amerikaanse dollar als veilige haven, gezien de escalerende spanningen tussen de Verenigde Staten en Iran en de afnemende kansen op een vredesakkoord in het Midden-Oosten.

Charu Chanana, hoofd beleggingsstrategie bij Saxo, verklaarde: "De escalatie in het weekend heeft de geopolitieke risicopremie nieuw leven ingeblazen, net nu de markten begonnen in te spelen op de vredeswinsten."

Updates over de oorlog in Iran

De Iraanse marine heeft aangekondigd dat de Straat van Hormuz vanaf zaterdagmiddag opnieuw wordt afgesloten totdat de Amerikaanse blokkade van Iraanse schepen wordt opgeheven.

- De Amerikaanse president Donald Trump verklaarde dat de Amerikaanse marine het Iraanse vrachtschip "Tosca" in de Golf van Oman had onderschept.

Teheran beschouwde de aanval op het schip als een "daad van maritieme piraterij" en een flagrante schending van de wapenstilstandsovereenkomst, en zwoer te zullen reageren op deze escalatie.

Terwijl de Pakistaanse hoofdstad Islamabad zich voorbereidt op een tweede ronde vredesonderhandelingen later vandaag, weigert Iran vooralsnog deel te nemen aan deze ronde.

Verschillende internationale en regionale partijen oefenen druk uit op Teheran om deel te nemen aan de vredesonderhandelingen voordat de twee weken durende wapenstilstandsovereenkomst morgen, dinsdag, afloopt.

Wereldwijde olieprijzen

De wereldwijde olieprijzen stegen maandag met meer dan 5%, als onderdeel van een sterk herstel na een dieptepunt van vier weken. Dit gebeurde te midden van hernieuwde zorgen over verstoringen van de aanvoer vanuit de Arabische Golf, met name na de hernieuwde sluiting van de Straat van Hormuz voor olietankers.

De stijging van de wereldwijde olieprijzen wakkert ongetwijfeld de vrees voor een versnellende inflatie aan, wat ertoe kan leiden dat centrale banken wereldwijd de rente op korte termijn verhogen – een scherpe omschakeling ten opzichte van de verwachtingen van vooroorlogse tijden, waarin men ervan uitging de rente te verlagen of langdurig stabiel te houden.

Amerikaanse rentetarieven

- Volgens de FedWatch-tool van de CME Group: de kans dat de Amerikaanse rente tijdens de vergadering in april ongewijzigd blijft, is momenteel stabiel op 99%, en de kans dat de rente met ongeveer 25 basispunten wordt verhoogd, is 1%.

- Om die waarschijnlijkheden opnieuw in te schatten, volgen beleggers de publicatie van meer economische gegevens uit de Verenigde Staten op de voet.

Verwachte prestaties in de gouden medaille

Marktstrateeg Ilya Spivak zei: "De goudprijzen daalden vandaag nadat het staakt-het-vuren tussen de VS en Iran, dat vorige week nog door de markten werd gevierd, leek te wankelen."

Christopher Wong, strateeg bij OCBC Bank, verklaarde: "In de tussentijd verwachten we nog steeds dat de trend in de goudhandel beïnvloed zal worden door het algemene risicosentiment, en dit hangt sterk af van de uitkomst van de onderhandelingen over een staakt-het-vuren."

SPDR-fonds

De goudvoorraad van de SPDR Gold Trust, 's werelds grootste goud-ETF, is vrijdag met ongeveer 7,71 ton toegenomen. Dit is de vierde dagelijkse stijging op rij en brengt de totale voorraad op 1.060,62 ton, het hoogste niveau sinds 19 maart.