De olieprijzen stegen maandag nadat de Amerikaanse marine een blokkade van Iraanse havens had ingesteld, na het mislukken van de vredesbesprekingen tussen Washington en Teheran in het weekend.

De Amerikaanse ruwe oliefutures voor levering in mei stegen met meer dan 2% en sloten op $99,08 per vat, terwijl Brent-olie voor levering in juni met meer dan 4% steeg tot $99,36 per vat.

De blokkade ging om 10:00 uur 's ochtends Eastern Time (ET) van kracht, nadat het Amerikaanse Centraal Commando had bevestigd dat de strijdkrachten geen schepen zouden tegenhouden die bestemd waren voor of afkomstig waren uit niet-Iraanse havens.

Het Amerikaanse Centraal Commando (CENTCOM) verklaarde in een persbericht: "De blokkade zal op gelijke wijze worden toegepast op schepen van alle landen die Iraanse havens en kustgebieden binnenvaren of verlaten, inclusief alle Iraanse havens in de Arabische Golf en de Golf van Oman."

Escalatie na het mislukken van de onderhandelingen met Pakistan

Het besluit kwam nadat de Amerikaanse president Donald Trump een bevel had uitgevaardigd om de blokkade in te stellen, nadat de Verenigde Staten en Iran er dit weekend tijdens gesprekken in Pakistan niet in waren geslaagd een akkoord te bereiken over een einde aan de oorlog.

Trump dreigde maandag elk Iraans militair schip te vernietigen dat de blokkadegebieden nadert.

De president zei dat hij de Amerikaanse marine opdracht had gegeven om elk schip in internationale wateren te onderscheppen dat doorvaartkosten aan Iran had betaald om door de Straat van Hormuz te varen, een vitale maritieme corridor die olieproducenten in het Midden-Oosten verbindt met de wereldwijde energiemarkten.

Iran reageert met wederzijdse dreigementen.

Als reactie hierop dreigden Iraanse troepen havens in de Arabische Golf aan te vallen als vergelding voor de Amerikaanse blokkade, aldus de Iraanse staatszender Press TV.

Het olietankerverkeer door de Straat van Hormuz is sterk afgenomen als gevolg van het risico op aanvallen, wat heeft geleid tot de grootste verstoring van de olietoevoer in de geschiedenis. Voor het uitbreken van de oorlog tussen de Verenigde Staten, Israël en Iran op 28 februari passeerde namelijk ongeveer 20% van de wereldwijde olietoevoer door de Straat.

Onduidelijkheid over militaire escalatie

Het is nog onduidelijk of Trump de luchtaanvallen op Iran zal hervatten, hoewel hij vorige week instemde met een tijdelijk staakt-het-vuren van twee weken in ruil voor het toestaan van scheepvaart door de Straat van Taiwan.

Hij had eerder gedreigd bruggen en elektriciteitscentrales in Iran te bombarderen.

De Wall Street Journal citeerde functionarissen die zeiden dat Trump overweegt beperkte aanvallen uit te voeren om de impasse in de onderhandelingen te doorbreken.

Daling van het scheepvaartverkeer en crisis in de Straat van Hormuz

Teheran heeft verklaard dat de doorgang van schepen tijdens het staakt-het-vuren afhankelijk is van haar goedkeuring, terwijl Ali Akbar Velayati, adviseur van de Iraanse Opperste Leider, bevestigde dat "de sleutel tot de Straat van Hormuz in handen blijft van de Islamitische Republiek", aldus Press TV.

Uit gegevens van LSEG bleek dat slechts drie supertankers zaterdag de zeestraat overstaken, ondanks hun capaciteit om tot twee miljoen vaten per schip te vervoeren, terwijl dat vóór de oorlog meer dan 100 schepen per dag waren.

Meningsverschillen tijdens de onderhandelingen en de vrees voor een aanhoudende crisis.

De Amerikaanse vicepresident JD Vance, die de Amerikaanse delegatie leidde, zei dat de onderhandelingen mislukten omdat Iran weigerde een "uitdrukkelijke toezegging" te doen om geen kernwapen na te streven.

Hij voegde eraan toe: "De simpele vraag is: zien we een echte vastberadenheid van de Iraniërs om geen kernwapen te ontwikkelen? Dat hebben we nog niet gezien, en we hopen dat dat verandert."

Aan de andere kant zei de Iraanse parlementsvoorzitter Mohammad Baqer Qalibaf dat de Verenigde Staten "er niet in geslaagd zijn het vertrouwen van de Iraanse delegatie te winnen tijdens deze onderhandelingsronde."

Marktverwachtingen

Malcolm Melville, fondsbeheerder voor grondstoffen bij Schroders, zei dat de markten de komende twee weken een aanzienlijke toename van het scheepvaartverkeer nodig hebben om beleggers ervan te overtuigen dat de crisis voorbij is.

Hij voegde eraan toe dat als het scheepvaartverkeer terugkeert naar ongeveer 75% van het niveau van vóór de oorlog, dit kan worden beschouwd als een bijna normale terugkeer naar de normale situatie wat betreft de aanvoer, vooral met het gebruik van enkele alternatieve pijpleidingen die voorheen niet op volle capaciteit functioneerden.

De olieprijzen stegen maandag opnieuw boven de $100 per vat, terwijl de Amerikaanse marine zich voorbereidt op een blokkade van scheepvaartverkeer van en naar Iran door de Straat van Hormuz. Deze stap zou de Iraanse olie-export kunnen beperken, nadat Washington en Teheran er niet in zijn geslaagd een akkoord te bereiken over een einde aan de oorlog.

De Brent-olieprijs steeg met $6,81, oftewel 7,2%, tot $102,01 per vat om 11:29 GMT, na een daling van 0,75% op vrijdag. De Amerikaanse West Texas Intermediate (WTI)-olieprijs steeg eveneens met $7,50, oftewel 7,8%, tot $104,07, na een daling van 1,33% in de vorige sessie.

De Amerikaanse president Donald Trump zei zondag dat de Amerikaanse marine een blokkade van de Straat van Hormuz zou instellen. Dit is een grote escalatie na de mislukte, langdurige gesprekken met Iran die tot een einde aan de oorlog hebben geleid, en vormt een bedreiging voor het fragiele staakt-het-vijfde van twee weken.

Trump voegde eraan toe dat de olie- en benzineprijzen mogelijk hoog zullen blijven tot de tussentijdse verkiezingen in november, een zeldzame erkenning van de potentiële politieke gevolgen van zijn besluit om Iran zes weken geleden aan te vallen.

Erik Meyersson, analist bij SEB Bank, zei: "De aangekondigde Amerikaanse blokkade is een erkenning dat het basisprincipe van het staakt-het-vuren – althans vanuit Amerikaans perspectief – namelijk de heropening van de zeestraat, momenteel niet haalbaar is."

Het Amerikaanse Centraal Commando heeft aangekondigd dat de Amerikaanse strijdkrachten vanaf maandag 10:00 uur Eastern Time (14:00 GMT) een blokkade zullen instellen op al het scheepvaartverkeer dat Iraanse havens binnenkomt en verlaat.

Volgens een verklaring die op het X-platform is gepubliceerd, zal de blokkade "neutraal worden toegepast op schepen van alle nationaliteiten die Iraanse havens en kustgebieden binnenvaren of verlaten, inclusief alle Iraanse havens aan de Arabische Golf en de Golf van Oman."

Tegelijkertijd bevestigde het commando dat de Amerikaanse strijdkrachten de vrije doorvaart van schepen die van en naar niet-Iraanse havens door de Straat van Hormuz varen, niet zullen belemmeren.

Het Iraanse Revolutionaire Gardekorps waarschuwde zondag dat militaire schepen die de Straat van Hormuz proberen te naderen, de wapenstilstand zouden schenden en "krachtig en vastberaden" zouden worden aangepakt.

Op de fysieke markten worden ruwe oliezendingen verhandeld tegen aanzienlijk hogere prijzen dan termijncontracten, waarbij sommige soorten al recordniveaus bereiken van bijna $150 per vat.

Helima Croft, analist bij RBC Capital Markets, zei: "Als president Trump doorgaat met het uitvoeren van de blokkadedreiging met echte schepen, zouden we binnenkort een convergentie kunnen zien tussen de prijzen op de papieren markt (futures) en de prijzen op de fysieke markt."

Uit scheepvaartgegevens bleek dat olietankers de Straat van Hormuz al vermeden in aanloop naar de Amerikaanse blokkade, terwijl drie supertankers volgeladen met olie zaterdag de Straat overstaken. Dit was de eerste dergelijke beweging sinds de aankondiging van het staakt-het-vuren vorige week.

In een verwante context kondigde Saoedi-Arabië zondag aan dat het de volledige oliepompcapaciteit van de Oost-West-pijpleiding had hersteld tot ongeveer 7 miljoen vaten per dag, na de schade die de energiesector had geleden tijdens aanvallen in verband met het conflict met Iran.

De Amerikaanse dollar steeg ten opzichte van andere belangrijke valuta's tijdens een rustige handelsdag aan het einde van de zondag, doordat beleggers de Amerikaanse munt als een relatief veilige haven beschouwden na het mislukken van de langdurige gesprekken tussen Washington en Teheran om tot een vredesakkoord te komen. Dit stortte de markten in een zevende week van onzekerheid.

De Amerikaanse president Donald Trump zei zondag dat de Amerikaanse marine een blokkade zou instellen van de Straat van Hormuz, een vitale corridor voor ongeveer 20% van de dagelijkse energievoorziening van de wereld, die Iran sinds het uitbreken van de oorlog eind februari feitelijk voor alle scheepvaart heeft afgesloten. Dit heeft geleid tot een stijging van de olieprijzen met meer dan 30%, wat de bezorgdheid over een brede inflatiegolf vergroot.

De dollar, die wordt beschouwd als een veilige haven vanwege de geringe blootstelling van de Verenigde Staten aan inflatie door geïmporteerde energieprijzen, steeg bij de opening van de Aziatische markten. Dit drukte de euro met 0,53% naar $1,1663, terwijl de dollar met 0,1% steeg ten opzichte van de Japanse yen tot 159,43.

De Verenigde Staten en Iran kondigden op 7 april een wapenstilstand van twee weken aan, die aanvankelijk door beleggers werd verwelkomd door olie te verkopen en een deel van hun investeringen te verschuiven naar risicovollere activa zoals aandelen. Bezorgdheid over de kwetsbaarheid van deze overeenkomst leidde echter later tot een omkering van die beleggingsposities.

Fiona Cincotta, senior marktanalist bij City Index, zei dat wat er nu gebeurt een "complete afbraak is van al het optimisme dat aan de vredesbesprekingen voorafging, en een terugkeer naar het scenario waarin de dollar een veilige haven is, met stijgende olieprijzen en een uitstroom uit andere activa."

Ze voegde eraan toe dat markten soms de neiging hebben om te overreageren, vooral gezien deze aanzienlijke onzekerheid, en merkte op dat het inprijzen van deze ontwikkelingen nog steeds een grote uitdaging vormt voor beleggers.

Daarentegen kwamen valuta's die het meest gevoelig zijn voor risico's, zoals de Australische dollar en het Britse pond, sterk onder druk te staan en daalden respectievelijk met 1,1% en 0,5%.

Nu de verwachtingen van een terugkeer naar stijgende inflatie toenemen, hebben beleggers rekening gehouden met de waarschijnlijkheid dat verschillende centrale banken, zoals de Europese Centrale Bank en de Bank of England, dit jaar de rente zullen verhogen. Dit is een scherpe omschakeling ten opzichte van de verwachtingen van vóór het uitbreken van de oorlog, die uitgingen van stabiele of zelfs lagere rentetarieven.

Wat de wereldwijde aandelenmarkten betreft, die vorige week eindigden nabij hun hoogste niveau sinds begin maart, gesteund door optimisme over de mogelijkheid van een akkoord, staan ze nog steeds ongeveer 2% lager dan vóór het uitbreken van de oorlog.

Tegelijkertijd heeft goud sinds eind februari ongeveer 10% van zijn waarde verloren, omdat beleggers momenteel de voorkeur geven aan de dollar als de belangrijkste veilige haven.

De zilverprijs daalde maandag met bijna 4,5% op de Europese markten en zakte daarmee weg van de hoogste stand in drie weken. De prijs stevent af op het eerste verlies in de afgelopen vijf dagen, als gevolg van correcties en winstnemingen, naast de druk van de stijgende Amerikaanse dollar na het mislukken van de vredesbesprekingen tussen de Verenigde Staten en Iran in Pakistan.

Door de escalatie van de Amerikaanse dreigingen om een zeeblokkade in te stellen tegen de Straat van Hormuz en Iraanse havens, zijn de wereldwijde olieprijzen met meer dan 10% gestegen. Deze ontwikkeling brengt de zorgen over een versnellende wereldwijde inflatie weer op de voorgrond en verhoogt de druk op de Federal Reserve om de rente op korte termijn te verhogen.

Prijsoverzicht

• Zilverprijs vandaag: De zilverprijs daalde met ongeveer 4,5% tot ($72,63), ten opzichte van de openingskoers van ($75,93), en bereikte een hoogtepunt van ($75,93).

• Na de prijsafsluiting op vrijdag steeg de zilverprijs met 0,8%, de vierde dag op rij, en bereikte daarmee bijna een hoogtepunt van $77,65 per ounce, het hoogste niveau in drie weken, gesteund door de daling van de Amerikaanse dollar.

• De zilverprijs steeg afgelopen week met 4,0%, de derde week op rij, na de aankondiging van een twee weken durend staakt-het-vuren in de oorlog met Iran.

De Amerikaanse dollar

De dollarindex steeg maandag bij de opening van de handelsweek met 0,5%, waarmee een breed herstel begon van het laagste niveau in een maand. Dit weerspiegelt de stijging van de Amerikaanse dollar ten opzichte van een mandje van wereldvaluta's.

Afgezien van aankopen vanuit een laag niveau, stegen de Amerikaanse dollarwaarden door de vrees voor een hernieuwde oorlog in het Midden-Oosten na het mislukken van de vredesbesprekingen tussen de Verenigde Staten en Iran in Pakistan.

Saul Kavonic, analist bij MST Marquee, zei: "De markt is nu grotendeels teruggekeerd naar de situatie van vóór het staakt-het-vuren."

Updates over de Iraanse oorlog

• De gesprekken tussen de Verenigde Staten en Iran in Islamabad zijn in een impasse geëindigd.

• De Amerikaanse eis tot volledige ontmanteling van de resterende uraniumverrijkingsinstallaties in Iran.

• Teheran eist een onmiddellijke opheffing van alle economische sancties voordat het staakt-het-vuren wordt verlengd.

• Trump zegt dat de Verenigde Staten een blokkade van de Straat van Hormuz zullen instellen na het mislukken van de vredesbesprekingen met Iran.

• Trump gaf de Amerikaanse marine opdracht om vanaf maandag 10:00 uur Amerikaanse Oostkusttijd een blokkade in te stellen op de Straat van Hormuz.

• Trump gelooft dat Iran de dialoog zal voortzetten; Teheran streeft naar een "evenwichtige en eerlijke overeenkomst".

• Iran waarschuwt voor een harde reactie op de blokkade en beschuldigt de Verenigde Staten van onverzettelijkheid tijdens de onderhandelingen.

• De Wall Street Journal meldde dat Trump en zijn adviseurs overwegen om beperkte aanvallen op Iran uit te voeren.

Wereldwijde olieprijzen

De olieprijzen stegen maandag met meer dan 10% nadat de gesprekken tussen de VS en Iran geen akkoord hadden opgeleverd. Daardoor bleef het fragiele staakt-het-vuren in de lucht hangen en werd de energie-export vanuit het Midden-Oosten verder belemmerd.

De stijging van de wereldwijde olieprijzen wakkert ongetwijfeld de vrees voor een versnellende inflatie aan, wat centrale banken wereldwijd, met name de Federal Reserve, ertoe kan aanzetten de rentetarieven op korte termijn te verhogen. Dit is een scherpe afwijking van de vooroorlogse verwachtingen dat de Amerikaanse rentetarieven voor een lange periode verlaagd of vastgezet zouden worden.

Amerikaanse rentetarieven

• Na de stijging van de olieprijzen en volgens de "FedWatch"-tool van de CME Group: daalde de kans dat de Amerikaanse rente tijdens de vergadering in april ongewijzigd blijft van 99% naar 96%, en steeg de kans dat de rente met ongeveer 25 basispunten wordt verhoogd van 1% naar 4%.

• Om die waarschijnlijkheden opnieuw in te schatten, volgen beleggers de publicatie van meer economische gegevens uit de Verenigde Staten op de voet.