De nikkelprijzen stegen donderdag voor de vijfde opeenvolgende dag, nadat de grootste nikkelmijn ter wereld in Indonesië een veel lager productiequotum voor dit jaar had gekregen, wat de zorgen over het aanbod vergrootte.

Het referentiecontract voor nikkel met een looptijd van drie maanden op de London Metal Exchange bereikte woensdag een koers van $17.980, het hoogste niveau sinds 30 januari.

Het Franse mijnbouwbedrijf Eramet heeft bekendgemaakt dat het PT Weda Bay Nickel-project – een joint venture met het Chinese Tsingshan en het Indonesische PT Antam – een initiële productiequota van 12 miljoen natte metrische ton voor 2026 heeft gekregen, een daling ten opzichte van de 32 miljoen natte metrische ton in 2025. Het bedrijf zal een verzoek indienen om het quota te verhogen.

Na een lange periode van lage prijzen is de nikkelprijs de afgelopen drie maanden met ongeveer 18,6% gestegen en bereikte op 25 januari het hoogste niveau in meer dan drie jaar, nadat Indonesië – 's werelds grootste producent van nikkelerts – beloofde het aanbod te beperken.

Nitesh Shah, grondstoffenstrateeg bij WisdomTree, zei dat Indonesië "zich duidelijk bewust is van zijn prijszettingsmacht", en merkte op dat het land, met zijn controle over ongeveer 60% van de wereldwijde productie, "invloedrijker is dan OPEC op de oliemarkt". Hij voegde eraan toe dat Jakarta zich realiseert dat het niet hoeft te overproduceren om hoge inkomsten te genereren.

Desondanks verwacht de International Nickel Study Group dit jaar een overschot van 261.000 ton, terwijl gegevens over de posities in LME-futures aantonen dat één deelnemer een shortpositie in het februari-contract heeft die overeenkomt met 20% tot 29% van het totale openstaande belang.

Ook andere basismetalen werden gesteund door de zwakkere dollar, waardoor in Amerikaanse dollars geprijsde grondstoffen aantrekkelijker werden voor houders van andere valuta.

In de handel stegen de spotprijzen voor nikkelcontracten om 16:02 GMT met 4,1% tot $17.500 per ton.

Bitcoin bleef donderdag in de Aziatische handel grotendeels stabiel rond het niveau van $67.000, terwijl beleggers de beter dan verwachte Amerikaanse werkgelegenheidscijfers beoordeelden, die de verwachtingen van een spoedige renteverlaging door de Federal Reserve temperden.

De grootste cryptovaluta ter wereld noteerde een lichte stijging van 0,4% tot $67.102,8, maar bleef onder het belangrijke niveau van $70.000. De marktactiviteit was relatief rustig door de afnemende liquiditeit.

Bitcoin was onlangs hersteld van een scherpe daling richting de $60.000 eerder deze maand, maar heeft sindsdien moeite gehad om het opwaartse momentum te hervatten.

Amerikaanse werkgelegenheidscijfers temperen verwachtingen over versoepeling… aandacht verschuift naar de consumentenprijsindex (CPI)

Uit gegevens die woensdag werden gepubliceerd, blijkt dat de werkgelegenheid buiten de landbouwsector in de VS in januari sterker is gestegen dan verwacht, wat wijst op een aanhoudende sterke arbeidsmarkt.

Het werkloosheidspercentage bleef dicht bij het laagste niveau in meerdere maanden, terwijl de loongroei stevig aanhield. Dit versterkt de verwachting dat de Federal Reserve de leenkosten nog langer hoog zal houden.

Naar aanleiding van het banenrapport temperden handelaren hun verwachtingen voor een renteverlaging op korte termijn, waarbij de markt de kans op monetaire versoepeling vóór juni kleiner achtte. Verwachtingen van langdurig hogere rentes drukken doorgaans op risicovolle activa zoals cryptovaluta.

Beleggers houden nu de wekelijkse cijfers over de werkloosheidsaanvragen in de gaten, die later op donderdag verschijnen, voor aanvullende signalen over de omstandigheden op de arbeidsmarkt.

De aandacht gaat ook uit naar het Amerikaanse rapport over de consumentenprijsindex, dat vrijdag verschijnt en mogelijk een duidelijker beeld kan geven van de inflatietrends en het beleid van de Fed.

Het feit dat Bitcoin er niet in is geslaagd boven de $70.000 uit te komen, weerspiegelt een voorzichtige risicobereidheid en aanhoudende volatiliteit na de recente uitverkoop, waardoor de prijs binnen een zijwaartse bandbreedte blijft.

BlockFills stopt met uitbetalingen te midden van de daling op de cryptomarkt.

Cryptoliquiditeitsaanbieder BlockFills heeft de opnames door klanten stopgezet vanwege een scherpe daling van de prijzen van digitale activa, zo meldden diverse media woensdag.

De Financial Times en andere media meldden dat de maatregel, die vorige week van start ging, een weerspiegeling is van de inspanningen om klanten en het bedrijf te beschermen tijdens de stressvolle marktomstandigheden en om de liquiditeit van het platform te herstellen.

Volgens de berichten kunnen klanten onder bepaalde voorwaarden nog steeds handelen in spot- en derivatenproducten.

BlockFills bedient meer dan 2.000 institutionele klanten en verwerkte in 2025 handelsvolumes van meer dan 60 miljard dollar, aldus de Financial Times.

Het besluit om opnames op te schorten is vergelijkbaar met stappen die cryptobedrijven in het verleden tijdens marktcrises hebben genomen.

Altcoin-prijzen vandaag

De meeste altcoins noteerden donderdag een lichte stijging, binnen smalle marges.

Ethereum, de op één na grootste cryptovaluta, steeg met 1,1% naar $1.972,92.

XRP, de op twee na grootste digitale token, steeg met 1,6% naar $1,38.

De olieprijzen daalden donderdag, omdat beleggers de neerwaartse bijstelling van de prognose van het Internationaal Energieagentschap (IEA) voor de groei van de wereldwijde vraag naar olie in 2026 afwogen tegen het risico van escalerende spanningen tussen de Verenigde Staten en Iran.

De Brent-olieprijs daalde met 19 cent, oftewel 0,27%, tot $69,21 per vat om 12:32 GMT. De Amerikaanse West Texas Intermediate-olieprijs daalde met 8 cent, oftewel 0,12%, tot $64,55.

Het Internationaal Energieagentschap (IEA) meldde donderdag dat de wereldwijde vraag naar olie dit jaar minder snel zal groeien dan eerder verwacht. Tegelijkertijd voorspelde het agentschap een aanzienlijk overschot aan aanbod, ondanks verstoringen die de productie in januari hebben doen dalen.

De benchmarkprijzen voor Brent en WTI sloegen om van winst naar verlies na de publicatie van het maandelijkse rapport van het agentschap, nadat ze eerder steun hadden gekregen door zorgen over de spanningen tussen de VS en Iran.

De Amerikaanse president Donald Trump zei woensdag na gesprekken met de Israëlische premier Benjamin Netanyahu dat beide partijen nog geen definitieve overeenkomst hadden bereikt over hoe verder te gaan met betrekking tot Iran, maar dat de onderhandelingen met Teheran zullen worden voortgezet.

Trump zei dinsdag dat hij overweegt een tweede vliegdekschip naar het Midden-Oosten te sturen als er geen overeenkomst met Iran wordt bereikt. Er is nog geen datum of locatie bekendgemaakt voor de volgende gespreksronde.

Een forse toename van de Amerikaanse ruwe olievoorraden temperde de aanvankelijke prijsstijgingen. De voorraden stegen vorige week met 8,5 miljoen vaten tot 428,8 miljoen vaten, volgens de Amerikaanse Energy Information Administration, wat de verwachtingen van een analistenenquête van Reuters, die uitgingen van een stijging van 793.000 vaten, ruimschoots overtrof.

Uit gegevens van het EIA bleek ook dat de bezettingsgraad van Amerikaanse raffinaderijen in de loop van de week met 1,1 procentpunt daalde tot 89,4%.

Aan de aanbodzijde bleek uit gegevens van bronnen uit de industrie en berekeningen van Reuters dat de Russische export van olieproducten over zee in januari met 0,7% is gestegen ten opzichte van de voorgaande maand, tot 9,12 miljoen ton. Dit werd ondersteund door een hogere brandstofproductie en een seizoensgebonden daling van de binnenlandse vraag.

Het Internationaal Energieagentschap herhaalde in zijn rapport dat de wereldwijde vraag naar olie dit jaar minder snel zal groeien dan eerder voorspeld, en dat er ondanks de verstoringen in januari een aanzienlijk overschot aan aanbod wordt verwacht.

De olieprijzen daalden na eerdere winsten, die aanvankelijk werden ondersteund door geopolitieke zorgen in verband met de spanningen tussen de VS en Iran, na de publicatie van het maandelijkse rapport.

Trump bevestigde na zijn ontmoeting met Netanyahu dat er nog geen definitieve oplossing voor het conflict met Iran is gevonden, en benadrukte dat de onderhandelingen met Teheran nog gaande zijn.

Hij wees ook op de mogelijkheid om een tweede Amerikaans vliegdekschip naar het Midden-Oosten te sturen als er geen overeenkomst wordt bereikt, terwijl het tijdstip en de locatie van de volgende gesprekken nog niet bekend zijn.

De forse stijging van de Amerikaanse ruwe olievoorraden bleef de prijzen drukken, na een toename van 8,5 miljoen vaten vorige week tot 428,8 miljoen vaten, ruim boven de verwachtingen van analisten.

Uit de gegevens bleek ook dat de bezettingsgraad van Amerikaanse raffinaderijen met 1,1 procentpunt daalde tot 89,4%.

Aan de aanbodzijde stegen de Russische exporten van aardolieproducten over zee in januari met 0,7% op maandbasis tot 9,12 miljoen ton, als gevolg van een toegenomen brandstofproductie en een seizoensgebonden zwakkere binnenlandse vraag.

De Japanse yen steeg donderdag naar de grootste wekelijkse winst in meer dan een jaar, wat de druk op de dollar verhoogde en een mogelijke omslag in het sentiment op de valutamarkten aangaf.

De yen is met ongeveer 2,8% gestegen ten opzichte van de dollar sinds de Liberaal-Democratische Partij, onder leiding van premier Sanae Takaichi, een overweldigende overwinning behaalde bij de verkiezingen van zondag. Als de munt deze sterke positie tot en met vrijdag vasthoudt, zou dit de grootste wekelijkse stijging zijn sinds november 2024.

De yen steeg voor de vierde dag op rij naar een hoogtepunt van 152,25 per dollar, waarna de koers zich stabiliseerde net onder de 153. Een doorbraak boven de weerstand op 152,05 wordt gezien als een omslagpunt voor een munt die jarenlang verzwakte door lage rentes en zorgen over de begroting.

Naka Matsuzawa, hoofdmarktstrateeg bij Nomura Securities in Tokio, zei: "Dit zijn beleggingen gericht op het kopen van Japan", en merkte op dat de yen – in plaats van de euro – het geprefereerde instrument is geworden om te profiteren van een zwakkere dollar en om Takaichi's plannen ter stimulering van de economie te ondersteunen.

Dit markeert een omslag ten opzichte van de uitverkoop voorafgaand aan de verkiezingen, die werd veroorzaakt door zorgen over hoe de regering haar groeibevorderende beleid zou financieren.

Matsuzawa voegde eraan toe: "Buitenlandse investeerders kopen zowel aandelen als obligaties. Met een sterkere overheid hopen de markten op een hogere groei... Kijkend naar de komende twaalf maanden, zouden we een sterkere yen kunnen zien, samen met stijgende aandelenkoersen."

De yen boekte ook aanzienlijke winst ten opzichte van andere valuta en steeg deze week tot nu toe met meer dan 2% ten opzichte van de euro.

Uit de positioneringsgegevens bleek dat speculanten vorige week nog bescheiden netto shortposities in de yen hadden, wat betekent dat de recente winsten mogelijk zijn versterkt door het afbouwen van een deel van die posities.

Daarnaast heeft de dreiging van overheidsingrijpen rond de 160 yen per dollar ertoe geleid dat de markten denken dat de neerwaartse risico's voor de yen enigszins zijn ingeperkt.

De dollar staat onder druk.

De versterking van de yen heeft zijn weerslag gehad op de wereldwijde markten.

Nick Rees, hoofd macro-economisch onderzoek bij Monex, zei: "Doordat de yen stijgt, zet dat de dollar onder druk", en voegde eraan toe dat dit sneller gebeurt dan verwacht vóór de Japanse verkiezingen.

Ook Amerikaanse economische data beïnvloeden deze week de koersbewegingen van de dollar.

Handelaren hebben de neiging gehad om sterke Amerikaanse economische cijfers te interpreteren als een teken van een bredere wereldwijde groeiverbetering en positief voor niet-dollarvaluta's, waardoor het voordeel van de dollar uit sterker dan verwachte Amerikaanse werkgelegenheidscijfers beperkt bleef.

Rees merkte echter op dat het officiële banencijfer mogelijk te hoog was ingeschat door tijdelijke factoren, waaronder het betere weer aan het begin van de maand, wat de werkgelegenheid in de bouwsector stimuleerde, en een groter aandeel van de banengroei in de gezondheidszorg en sociale dienstverlening.

Hij zei: "Als je deze factoren buiten beschouwing laat, zijn de kerncijfers voor banengroei in de rest van de Amerikaanse particuliere sector veel lager dan ze lijken", wat de aanvankelijke stijging van de dollar na de publicatie van de gegevens temperde.

Ten opzichte van een mandje valuta's daalde de dollar donderdag licht. Later op de dag worden de Amerikaanse werkloosheidscijfers bekendgemaakt, gevolgd door de inflatiecijfers op vrijdag.

Andere valuta's

De Australische dollar zette elders zijn sterke rally voort nadat de centrale bank de rente verhoogde en de mogelijkheid van verdere verhogingen aangaf in het kader van de inflatiebestrijding. De munt bereikte donderdag een hoogtepunt van $0,7146, het hoogste niveau in drie jaar, alvorens licht te dalen.

De Chinese yuan zette zijn gestage opmars voort, doordat de liquiditeitsvraag in verband met het Chinees Nieuwjaar de munt donderdag voor het eerst in 33 maanden boven de 6,90 per dollar duwde.

De euro steeg met 0,11% ten opzichte van de dollar in de laatste handel, en ook het Britse pond boekte winst, ondanks gegevens die aantonen dat de Britse economie in het vierde kwartaal van 2025 nauwelijks is gegroeid.