Bitcoin handelde op 5 mei in de buurt van belangrijke weerstandsniveaus, terwijl handelaren on-chain data, spot Bitcoin ETF-stromen en de algehele marktstructuur in de gaten hielden om te zien of de recente daling mogelijk ten einde liep.

Eerste test voor een bodemsignaal voor Bitcoin

Bitcoin werd verhandeld rond de $80.870, terwijl marktanalisten zich richtten op een reeks "gerealiseerde prijs"-niveaus die boven de huidige marktprijs lagen.

Deze niveaus worden nu beschouwd als cruciale zones die kunnen bepalen of de markt na maandenlange druk een bodem heeft bereikt.

Uit gegevens van analysebureau "IT Tech" blijkt dat beleggers uit drie verschillende periodes nog steeds verlies lijden.

De eerste groep omvat Bitcoin-kopers van de afgelopen drie tot zes maanden, waarvan de gemiddelde aankoopprijs $88.880 bedraagt. Dit bedrag wordt nu beschouwd als het eerste belangrijke weerstandsniveau boven de markt.

De tweede groep, bestaande uit beleggers die tussen de 12 en 18 maanden geleden kochten, heeft een gemiddelde aankoopprijs van ongeveer $93.450.

De grootste drukzone bevindt zich nog hoger, aangezien beleggers die tussen zes en twaalf maanden geleden kochten een gemiddelde gerealiseerde prijs van $111.850 in handen hebben, ongeveer 29% boven de huidige spotprijs.

Deze niveaus zijn belangrijk omdat veel handelaren die tijdens eerdere rally's hebben gekocht, mogelijk willen uitstappen zodra de prijzen terugkeren naar hun instapniveaus. Dit creëert aanzienlijke verkoopdruk boven de markt tijdens een eventuele herstelpoging.

Volgens "IT Tech" is een echte bodem in de markt pas bereikt als Bitcoin het niveau van $88.880 weer bereikt en daarboven blijft handelen.

Hij legde uit dat een tijdelijke doorbraak niet voldoende zou zijn, omdat handelaren willen zien dat kopers de druk boven dat niveau vasthouden voordat ze de correctie als volledig voorbij beschouwen.

Analisten zijn er voorlopig van overtuigd dat koersstijgingen tussen de $85.000 en $88.000 verkoopdruk kunnen blijven opleveren van beleggers die hun posities zonder verliezen willen afbouwen. Dit houdt de markt voorzichtig, ondanks het verbeterende sentiment.

Tegelijkertijd zijn sommige technische analisten van mening dat de marktstructuur al een positieve verschuiving heeft ingezet.

Handelaar "CW" zei dat Bitcoin een succesvolle hertest had voltooid na het uitbreken uit een convergentiepatroon, en voegde eraan toe dat eerdere cycli vergelijkbaar gedrag vertoonden voordat nieuwe rally's begonnen.

Convergentiepatroon ondersteunt opwaarts momentum.

Technische handelaren richten zich ook op liquiditeitsbewegingen en uitbraakstructuren nu Bitcoin probeert te herstellen van de recente dieptepunten.

Marktanalist Ali Charts meldt dat Bitcoin een groot gebied met shortposities tussen de $80.000 en $84.000 lijkt te hebben weggewerkt.

Dit zou de verkoopdruk kunnen verminderen van handelaren die tijdens de recente correctie hadden ingezet op verdere koersdalingen.

Volgens de analyse bevinden de volgende belangrijke liquiditeitszones zich nu onder de huidige prijzen, namelijk op $75.000, $73.000 en $70.000.

Er is meer dan 55 miljoen dollar aan liquiditeit geconcentreerd rond deze niveaus, wat twee mogelijke marktscenario's creëert.

Als Bitcoin de huidige steun weet te behouden en boven de $88.000 uitbreekt, kunnen handelaren dat zien als een bevestiging dat de markt weer een opwaartse trend vertoont.

Als de prijs echter niet op het huidige niveau blijft, zou Bitcoin opnieuw kunnen dalen naar zones met een lagere liquiditeit, waar kopers mogelijk opnieuw zullen proberen de steunpunten te verdedigen.

Bitcoin ETF-stromen stimuleren het marktsentiment.

De instroom van Bitcoin ETF's op de spotmarkt bleef het marktvertrouwen deze week ondersteunen.

Uit gegevens gepubliceerd door "Wu Blockchain" blijkt dat spot Bitcoin ETF's op 6 mei een netto-instroom van $46,33 miljoen registreerden, waarmee de vijfde dag op rij met een positieve instroom werd bereikt.

Spot Ethereum ETF's bleven ook positieve instromen registreren en trokken in dezelfde periode $11,57 miljoen aan nieuwe investeringen aan.

Beleggers volgen de geldstromen in cryptocurrency-ETF's nauwlettend, omdat deze de institutionele vraag weerspiegelen die via gereguleerde beleggingsproducten de markt betreedt.

Opeenvolgende positieve instromen dragen vaak bij aan een beter marktsentiment, met name in perioden van onzekerheid over de koersontwikkeling.

Hoewel de vraag naar ETF's alleen wellicht niet voldoende is om Bitcoin boven belangrijke weerstandsniveaus uit te tillen, kunnen aanhoudende instromen wel steun bieden tijdens consolidatiefasen.

Voorlopig blijven handelaren zich richten op het niveau van $88.000, aangezien een duidelijke doorbraak en aanhoudende handel boven dit niveau de verwachting zou kunnen versterken dat de markt met succes een prijsbodem heeft gevormd.

Tot die tijd blijven analisten voorzichtigheid geboden, ondanks de verbeterende signalen van het marktmomentum.

De olieprijzen gaven vrijdag een deel van hun eerdere winst prijs, een dag nadat hernieuwde gevechten nabij de Straat van Hormuz nieuwe vragen opriepen over de toekomst van het staakt-het-vuren tussen de Verenigde Staten en Iran.

De Brent-olieprijzen stegen met 22 cent tot $100,28 per vat om 09:47 GMT, na eerder al met maar liefst 3% te zijn gestegen.

De futuresprijzen voor West Texas Intermediate ruwe olie in de VS stegen ook met 5 cent tot $94,86 per vat.

Ondanks de beperkte winst blijven beide referentieolieprijzen afstevenen op een wekelijks verlies van meer dan 7%.

In de Golfregio vonden botsingen plaats tussen Amerikaanse en Iraanse troepen, terwijl de Verenigde Arabische Emiraten opnieuw werden aangevallen. Washington wachtte op een reactie van Teheran op een Amerikaans voorstel om het conflict te beëindigen, dat begon met gezamenlijke Amerikaans-Israëlische luchtaanvallen op Iran op 28 februari.

Later vertelde de Amerikaanse president Donald Trump aan journalisten dat het staakt-het-vuren van kracht blijft, waarmee hij probeerde de recente vuurwisseling te bagatelliseren.

John Evans, analist bij PVM Oil Associates, zei: "Er zijn veel belangrijke vragen, zoals hoe snel de leveringen vanuit de Golfstaten zich kunnen herstellen, de stand van de voorraden nu het piekseizoen voor benzine nadert, en de vorm van de sancties na een eventuele schikking."

Hij voegde eraan toe: "Maar geen van deze kwesties kan worden aangepakt voordat er een langetermijnoplossing voor de vijandelijkheden is bereikt."

Vandana Hari, oprichter van oliemarktanalysebedrijf Vanda Insights, zei: "De Amerikaanse regering blijft de vooruitzichten op de-escalatie overdrijven, terwijl optimistische markten dat verhaal omarmen."

Ze voegde eraan toe: "Wat interessant is, is dat elke prijsstijging geleidelijk en onvolledig verloopt, waardoor deze misleidende bewegingen enigszins effectief zijn."

In een andere ontwikkeling meldde Reuters donderdag dat de Amerikaanse Commodity Futures Trading Commission (CFTC) onderzoek doet naar olietransacties ter waarde van 7 miljard dollar die plaatsvonden vóór de belangrijke aankondigingen van Trump over een mogelijke oorlog met Iran.

Reuters legde uit dat het merendeel van deze transacties shortposities waren – weddenschappen op dalende prijzen – en werden uitgevoerd op de Intercontinental Exchange en de Chicago Mercantile Exchange vóór Trumps uitspraken over het uitstellen van aanvallen, het aankondigen van een staakt-het-vuren of het aanbrengen van andere wijzigingen in het Amerikaanse beleid ten opzichte van Iran, die later allemaal bijdroegen aan de daling van de olieprijzen.

De Amerikaanse dollar daalde vrijdag licht na hernieuwde confrontaties tussen de Verenigde Staten en Iran, ondanks dat de Amerikaanse president Donald Trump bevestigde dat het staakt-het-vuren van kracht blijft.

Sinds het staakt-het-vuren op 7 april van kracht werd, hebben beide partijen met tussenpozen vuur op elkaar uitgewisseld, waarbij Iran zich richtte op locaties in Golfstaten, waaronder de Verenigde Arabische Emiraten.

Hoewel de olieprijzen slechts bescheiden stegen, bleven investeerders voorzichtig optimistisch over de mogelijkheid van een snelle oplossing voor het conflict, te midden van het grotendeels fragiele staakt-het-vuren en berichten dat de gesprekken tussen Washington en Teheran worden voortgezet.

Analisten merkten op dat de posities van beleggers op de valutamarkten zijn teruggekeerd naar het historische gemiddelde en de dollar niet langer zo sterk ondersteunen als een paar weken geleden.

Francesco Pesole, valutastrateeg bij ING, zei: "De hoop voor handelaren die inzetten op risicovolle activa blijft bestaan dat China de Verenigde Staten onder druk zal zetten om tot een soort overeenkomst in de Golf te komen vóór de verwachte top tussen Trump en Xi op 14 en 15 mei."

Hij voegde eraan toe dat "de vooruitzichten voor de dollar nu duidelijk tweeledig lijken, waarbij reacties op de aandelenmarkt mogelijk een grotere impact hebben op de Amerikaanse munt dan schommelingen in de olieprijzen."

De Europese aandelen daalden, terwijl de Amerikaanse aandelenfutures met 0,30% stegen nadat de S&P 500-index donderdag met 0,38% was gedaald.

De dollarindex, die de waarde van de Amerikaanse dollar meet ten opzichte van een mandje van belangrijke valuta, daalde met 0,14% tot 98,195 punten, na eerder deze week een dieptepunt van 97,623 punten te hebben bereikt, het laagste niveau sinds 27 februari, één dag voor het uitbreken van de oorlog.

Beleggers stortten zich massaal op de dollar als veilige haven en verkochten valuta's van olieafhankelijke economieën zoals Japan en landen in de eurozone na de stijging van de olieprijzen als gevolg van de feitelijke afsluiting van de Straat van Hormuz door Iran.

De markten wachten ook op de publicatie van het Amerikaanse banenrapport (nonfarm payrolls) later op vrijdag. Pesole zei dat er mogelijk "een uitzonderlijk cijfer nodig is, met name een zwak cijfer, om een echte beweging in de dollarvolatiliteit te veroorzaken."

De euro steeg met 0,16% tot $1,1743 en stevent af op een lichte winst aan het einde van de week.

De door interventie ondersteunde yen loopt risico's.

Handelaren bleven gefocust op de Japanse yen na recente interventies en verbale waarschuwingen vanuit Tokio, die scherpe koersdalingen van de Japanse munt hebben beperkt. De yen bleef vrijwel stabiel op 156,85 ten opzichte van de dollar en stevent af op een relatief onveranderde afsluiting van de week.

De hoogste Japanse diplomaat op het gebied van valutazaken zei donderdag dat Tokio geen beperkingen ondervindt met betrekking tot het aantal keren dat het kan ingrijpen op de valutamarkten en dat het dagelijks contact onderhoudt met de Amerikaanse autoriteiten. Dit duidt op de vastberadenheid van de Japanse regering om de yen te verdedigen.

Tony Sycamore, marktanalist bij IG, zei: "Japanse interventie kan in de huidige omgeving van stijgende energieprijzen en -opbrengsten slechts fungeren als een veiligheidsgordel om de daling van de yen af te remmen, maar kan de munt niet volledig redden."

Hij voegde eraan toe dat, tenzij de economische en technische omstandigheden veranderen, de yen waarschijnlijk de bereidheid van de Bank van Japan om in te grijpen zal blijven testen.

In Groot-Brittannië steeg het pond vrijdag ten opzichte van zowel de euro als de dollar, nadat de voorlopige uitslag van de lokale verkiezingen de verwachting bevestigde dat de Labour-partij aanzienlijke verliezen zou lijden. Dit zette beleggers ertoe aan zich te richten op de toekomst van de Britse premier Keir Starmer.

Het Britse pond steeg met 0,26% tot $1,3584.

De Australische dollar steeg ook naar $0,7221, terwijl de Nieuw-Zeelandse dollar noteerde op $0,5943. Beide valuta's stevenen af op wekelijkse winsten, gesteund door een verbeterd risicobewustzijn in de afgelopen dagen.

De goudprijzen stegen vrijdag op de Europese markt, waarmee de winsten die gisteren tijdelijk waren onderbroken, werden hervat. De prijs kwam opnieuw dichter bij een tweeweekse piek en steeg richting een wekelijkse winst, gedreven door hernieuwde verzwakking van de Amerikaanse dollar te midden van groeiende hoop dat het staakt-het-vuren in de oorlog met Iran standhoudt en dat de vredesonderhandelingen tussen de Verenigde Staten en Iran worden voortgezet.

Met de toenemende verwachtingen van renteverlagingen in de VS in de komende periode, wachten beleggers later vandaag op de publicatie van het Amerikaanse banenrapport (niet-agrarische werkgelegenheid) voor april. De Federal Reserve baseert dit rapport grotendeels op de koers van het monetaire beleid in het land.

Prijsoverzicht

Goudprijzen vandaag: De goudprijs steeg met 1,0% tot $4.746,65, vanaf de openingskoers van $4.685,77, en bereikte een dieptepunt van $4.678,45.

Bij de slotkoers op donderdag daalde de goudprijs met 0,1%, de eerste daling in de afgelopen drie dagen, als gevolg van een correctie en winstnemingen na eerder een twee weken hoogste punt van $4.764,85 per ounce te hebben bereikt.

Afgezien van winstnemingen daalden de goudprijzen door hernieuwde spanningen op de wereldmarkten na vuurwisselingen tussen de Verenigde Staten en Iran in de Straat van Hormuz.

Wekelijkse handel

Gedurende de handelsweek van deze week, die officieel eindigt met de afwikkeling van vandaag, zijn de goudprijzen momenteel met meer dan 2,5% gestegen en stevenen ze af op hun eerste wekelijkse winst in de afgelopen drie weken.

De Amerikaanse dollar

De dollarindex daalde vrijdag met 0,2%, waarmee de verliezen die in de vorige sessie tijdelijk waren gestopt, werden hervat en de index weer dichter bij het laagste niveau in drie maanden kwam. Dit weerspiegelt de dalende waarde van de Amerikaanse dollar ten opzichte van een mandje van belangrijke en secundaire valuta.

Deze daling vindt plaats te midden van een relatieve verbetering van het marktsentiment ten aanzien van risico's, met groeiende hoop dat het staakt-het-vuren in de Iraanse oorlog stand zal houden, vooral gezien de huidige rust tussen de Amerikaanse marine en de Iraanse Revolutionaire Garde in de Straat van Hormuz.

Het Amerikaanse Centraal Commando (CENTCOM) maakte donderdag bekend dat drie torpedobootjagers werden aangevallen met raketten, drones en snelle boten tijdens de oversteek van de zeestraat. De Amerikaanse strijdkrachten reageerden met "zelfverdedigingsaanvallen" op lanceerinstallaties voor raketten en drones, evenals op militaire faciliteiten in Bandar Abbas en op het eiland Qeshm.

President Trump omschreef de recente Amerikaanse aanvallen als slechts "een lichte tik" en benadrukte dat de wapenstilstandsovereenkomst "van kracht blijft" ondanks deze schermutselingen.

Teheran beschuldigde Washington ervan het staakt-het-vuren te schenden en twee Iraanse schepen en burgergebieden aan te vallen, terwijl het tegelijkertijd aankondigde dat zijn luchtverdediging vijandelijke doelen boven Teheran en de kustgebieden had onderschept.

Chris Weston, hoofd onderzoek bij Pepperstone, zei: "De weg naar een duurzaam vredesakkoord is absoluut niet gemakkelijk." Hij voegde eraan toe: "Handelaren zijn gedwongen hun aannames over het verloop van het conflict en de normalisering van het scheepvaartverkeer door de Straat van Hormuz te herzien."

Amerikaanse rentetarieven

Volgens de FedWatch-tool van de CME Group is de kans dat de Amerikaanse rente tijdens de vergadering in juni ongewijzigd blijft momenteel stabiel op 96%, terwijl de kans dat de rente met 25 basispunten wordt verlaagd op 4% staat.

Amerikaanse banen

Om de bovenstaande waarschijnlijkheden opnieuw te beoordelen, wachten de markten later vandaag op het maandelijkse Amerikaanse banenrapport, dat belangrijke arbeidsmarktgegevens zal bevatten, met name het aantal niet-agrarische banen dat in april is gecreëerd, evenals het werkloosheidspercentage en het gemiddelde uurloon.

Om 12:30 GMT worden de cijfers over de werkgelegenheid buiten de landbouwsector bekendgemaakt. De verwachting is dat de Amerikaanse economie in april 65.000 nieuwe banen zal creëren, een daling ten opzichte van de 178.000 banen die in maart werden toegevoegd. De werkloosheidsgraad zal naar verwachting stabiel blijven op 4,3%, en de gemiddelde uurverdiensten zullen naar verwachting met 0,3% stijgen, vergeleken met een eerdere stijging van 0,2%.

Vooruitzichten voor de prestaties van goud

Kyle Rodda, analist bij Capital.com, zei: "De verklaringen van de Trump-regering vanochtend dat het staakt-het-vuren nog steeds van kracht is en dat er nog steeds optimisme bestaat over de mogelijkheid om tot een akkoord te komen tussen de Verenigde Staten en Iran, ondersteunen momenteel de goudmarkt."

Rodda voegde eraan toe: "We wachten simpelweg op het volgende belangrijke nieuwsbericht over de vraag of de Verenigde Staten en Iran dichter bij een akkoord komen. Ik denk dat we de komende 24 uur, richting het weekend, enige prijsvolatiliteit kunnen verwachten."

SPDR-fonds

De goudvoorraad van SPDR Gold Trust, 's werelds grootste goud-ETF, is donderdag met ongeveer 0,29 ton toegenomen, waardoor het totaal uitkomt op 1.033,48 ton. Dit is een herstel ten opzichte van de 1.033,19 ton van donderdag, het laagste niveau sinds 15 oktober 2025.