Bitcoin zakte woensdag tijdens de Aziatische handelssessie onder de grens van $70.000, doordat beleggers de ontwikkelingen in het conflict in het Midden-Oosten nauwlettend in de gaten hielden.

De grootste cryptovaluta ter wereld noteerde om 01:55 uur New Yorkse tijd (05:55 GMT) een daling van 0,5% tot $69.583,5.

De daling volgde nadat Bitcoin zich herstelde van een korte terugval naar het niveau van ongeveer $60.000 eerder deze week, terwijl de markten proberen de economische gevolgen van de escalerende oorlog tussen de Verenigde Staten, Israël en Iran in te schatten.

De markten volgen de ontwikkelingen rond de oorlog op de voet.

De risicobereidheid op de wereldwijde financiële markten is nauw verbonden gebleven met de ontwikkelingen in het conflict, dat de energievoorziening heeft verstoord en de scheepvaartroutes door de Straat van Hormuz heeft bedreigd.

De olieprijzen schoten begin deze week omhoog na de feitelijke sluiting van de zeestraat, wat de vrees voor een aanbodschok aanwakkerde en de prijzen tijdelijk richting de 120 dollar per vat stuwde.

De prijzen daalden echter later nadat de Amerikaanse president Donald Trump maandag zei dat het conflict binnenkort zou kunnen eindigen, wat de bezorgdheid op de markt enigszins temperde.

Desondanks blijven de tekenen van een snelle de-escalatie beperkt. De gevechten tussen Amerikaanse en Israëlische troepen en Iran gaan door in de Golfregio, waardoor beleggers voorzichtig zijn over de vooruitzichten voor de wereldwijde groei en inflatie.

Regelgevingsontwikkelingen in de cryptowereld

Tegelijkertijd volgen investeerders de ontwikkelingen in Washington op de voet, die erop gericht zijn de CLARITY-cryptowetgeving nieuw leven in te blazen nadat deze eerder was vastgelopen.

Volgens berichten overwegen Amerikaanse senatoren een compromis over de regels voor de opbrengsten van stablecoins, een belangrijk twistpunt tussen banken en cryptobedrijven. De voorgestelde wetgeving beoogt een duidelijker regelgevingskader voor digitale activa te creëren, wat volgens voorstanders de weg zou kunnen vrijmaken voor een grotere institutionele participatie in de cryptomarkt.

Prestaties van andere cryptovaluta

De meeste alternatieve cryptovaluta's handelden vrijwel onveranderd:

Ethereum daalde met 1% tot $2.018,44.

Ripple daalde met 0,6% naar $1,37.

Handelaren blijven voorzichtig te midden van geopolitieke en economische onzekerheid die van invloed is op risicovolle activa wereldwijd.

De olieprijzen stegen woensdag, omdat de markten zich afvroegen of een mogelijk plan van het Internationale Energieagentschap om recordhoeveelheden olie uit de reserves vrij te geven, voldoende zou zijn om een eventuele aanbodschok als gevolg van het conflict tussen de Verenigde Staten, Israël en Iran op te vangen.

De Brent-olieprijs steeg met $3,52, oftewel ongeveer 4%, tot $91,32 per vat om 09:22 GMT. De Amerikaanse West Texas Intermediate-olieprijs steeg eveneens met $3,69, oftewel 4,4%, tot $87,14 per vat.

De winsten volgden op de sessie van dinsdag, waarin beide benchmarks een scherpe daling van meer dan 11% lieten zien, ondanks een aanvankelijke stijging van de Amerikaanse olieprijzen met ongeveer 5% bij de opening van de markt.

De Wall Street Journal meldde dat de voorgestelde vrijgave van reserves meer dan 182 miljoen vaten zou kunnen bedragen, waarmee het de hoeveelheid overtreft die leden van het Internationaal Energieagentschap in 2022 in de markt brachten tijdens twee vrijgaverondes van reserves na de Russische inval in Oekraïne.

Analisten van Goldman Sachs zeiden dat een afname van die omvang slechts ongeveer 12 dagen aan verstoring van de aanvoer zou compenseren, geschat op ongeveer 15,4 miljoen vaten per dag aan export vanuit de Golfregio.

Bjarne Schieldrop zei: "De oliemarkt lijkt er niet van overtuigd dat de grootste lozing ooit uit strategische reserves veel zal bijdragen aan de oplossing van de huidige crisis."

Oplopende militaire spanningen

De Verenigde Staten en Israël hebben dinsdag zware luchtaanvallen op Iran uitgevoerd, in wat het Pentagon en Iraanse functionarissen omschreven als de meest intense aanvalsdag sinds het begin van de oorlog.

Het Amerikaanse Centraal Commando maakte ook bekend dat het Amerikaanse leger 16 Iraanse mijnenleggers in de buurt van de Straat van Hormuz had vernietigd, nadat president Donald Trump had gewaarschuwd dat alle mijnen die in de straat waren geplaatst onmiddellijk moesten worden verwijderd.

Ondanks Trumps herhaalde verklaringen dat de Verenigde Staten bereid zijn olietankers door de zeestraat te begeleiden indien nodig, hebben bronnen aan Reuters laten weten dat de Amerikaanse marine tot nu toe verzoeken van rederijen om militaire escortes te verlenen heeft afgewezen vanwege het verhoogde risico op aanvallen.

Internationale inspanningen om de crisis in te dammen

Vertegenwoordigers van de G7-landen hielden een online bijeenkomst om de mogelijkheid te bespreken van het vrijgeven van noodoliereserves om de markten te kalmeren. De Franse president Emmanuel Macron zal naar verwachting ook een virtuele top van de G7-leiders organiseren om de impact van het conflict in het Midden-Oosten op de energiemarkten te bespreken.

Aanhoudende zorgen over de levering

De Abu Dhabi National Oil Company (ADNOC) heeft de raffinaderij in Ruwais stilgelegd nadat er brand was uitgebroken in een van de faciliteiten van het complex na een droneaanval. Dit is de meest recente verstoring van de energie-infrastructuur als gevolg van de oorlog.

Scheepvaartgegevens tonen ook aan dat Saoedi-Arabië probeert de export via de Rode Zee, via de haven van Yanbu, te vergroten, hoewel de volumes nog steeds ver onder het niveau liggen dat nodig is om de afname van de aanvoer via de Straat van Hormuz te compenseren.

Volgens energieadviesbureau Wood Mackenzie vermindert de oorlog momenteel de aanvoer van olie en geraffineerde producten uit de Golfregio met ongeveer 15 miljoen vaten per dag, wat de prijzen zou kunnen opdrijven tot zo'n 150 dollar per vat.

Morgan Stanley waarschuwde ook dat zelfs een snelle oplossing van het conflict wekenlange verstoringen op de energiemarkten zou kunnen veroorzaken.

In de Verenigde Staten bleek uit gegevens van het American Petroleum Institute dat de voorraden ruwe olie, benzine en distillaten vorige week zijn gedaald, wat wijst op een sterkere vraag.

De Amerikaanse dollar bleef woensdag stabiel, omdat beleggers een beperkte risicobereidheid behielden te midden van aanhoudende zorgen over een escalatie van de oorlog in het Midden-Oosten.

Hoewel signalen die duidden op een mogelijk snel einde aan de oorlog tussen de Verenigde Staten en Israël enerzijds en Iran anderzijds de winst van de dollar enigszins beperkten, zorgden tegenstrijdige ontwikkelingen ervoor dat handelaren geen duidelijke richting hadden.

De Amerikaanse president Donald Trump suggereerde maandag dat de oorlog eerder dan verwacht zou kunnen eindigen, wat het herstel van risicovolle beleggingen bevorderde. Iran bleef echter de olietransporten door de Straat van Hormuz verstoren, tot grote woede van Washington.

Chris Beauchamp zei: "De markt gelooft niet dat het conflict in zicht is. Beleggers willen graag positief nieuws horen, maar dat zullen ze waarschijnlijk niet snel krijgen."

Valutabewegingen

De euro bleef stabiel op $1,1607 na eerder op de dag met ongeveer 0,3% te zijn gestegen.

De Japanse yen daalde licht naar ¥158,26 per dollar.

De dollarindex, die de waarde van de Amerikaanse dollar meet ten opzichte van een mandje van zes belangrijke valuta, steeg licht naar 98,95.

Analisten van Capital Economics merkten op dat de impact van het conflict op de wereldwijde groei en inflatie zal afhangen van de duur en de omvang van de energieprijsstijgingen, die nog onzeker zijn. Ze voegden eraan toe dat een extreem scenario – waarbij het conflict enkele maanden duurt en de energie-infrastructuur beschadigt – de wereldeconomie richting stagflatie zou kunnen duwen en in de meeste landen tot hogere rentes zou kunnen leiden.

Volatiliteit en onzekerheid rond de olieprijs

De olieprijzen herstelden zich woensdag na eerdere verliezen, te midden van twijfels over de vraag of een mogelijk plan van het Internationale Energieagentschap om oliereserves vrij te geven voldoende zou zijn om een eventuele aanbodschok op te vangen.

Khalid Azim zei dat financiële markten grote schokken kunnen opvangen als de strategische koers duidelijk is, en voegde eraan toe: "Waar markten echt onder lijden, is onzekerheid."

Toen het conflict de twaalfde dag inging, wisselden de Verenigde Staten en Israël luchtaanvallen uit met Iraanse troepen in het hele Midden-Oosten, terwijl de Iraanse regering waarschuwde dat haar veiligheidsdiensten klaarstonden om eventuele interne protesten te onderdrukken.

Vooruitzichten voor het monetair beleid

Handelaren houden voorzichtig rekening met de risico's. Christina Clifton zei dat de verwachtingen erop wijzen dat de oorlog eerder maanden dan weken kan duren, waardoor de onzekerheid groot blijft.

De Amerikaanse rentefutures geven aan dat de markten rekening houden met een renteverlaging van ongeveer 39,7 basispunten tegen het einde van het jaar, wat wijst op twijfels over de mogelijkheid van een tweede renteverlaging dit jaar.

De markten zijn de afgelopen week ook begonnen met het incalculeren van de mogelijkheid van een renteverhoging door de Europese Centrale Bank, hoewel beleidsmakers hebben benadrukt dat het nodig is om af te wachten en het monetaire beleid opnieuw te beoordelen.

Aankomende economische gegevens

Beleggers wachten ook op de publicatie van de Amerikaanse inflatiecijfers voor februari, die later op woensdag verschijnen. Economen die door Reuters zijn ondervraagd, verwachten dat de kerninflatie in die maand met 0,2% zal stijgen en de algemene inflatie met 0,3%.

De goudprijs steeg woensdag in de Europese handel en bleef daarmee voor de tweede opeenvolgende dag in positief territorium, rond een weekhoogtepunt, doordat de Amerikaanse dollar verzwakte ten opzichte van een mandje van wereldvaluta's.

Nu de olieprijzen wereldwijd dalen, is de vrees voor een versnellende inflatie in de Verenigde Staten afgenomen, waardoor de verwachtingen van een renteverlaging door de Federal Reserve weer zijn aangewakkerd. Beleggers wachten nu op de publicatie van belangrijke Amerikaanse inflatiecijfers later vandaag om die verwachtingen opnieuw te beoordelen.

Prijsoverzicht

Goudprijs vandaag: goud steeg met 0,6% naar $5.223,09, ten opzichte van de opening van de sessie op $5.192,02, na een dieptepunt van $5.175,75 te hebben bereikt.

Bij de slotkoers van dinsdag steeg de goudprijs met 1,05% en bereikte een weekhoogtepunt van $5.238,60 per ounce.

Amerikaanse dollar

De dollarindex daalde woensdag met 0,2%, waarmee de verliezen die in de vorige sessie even waren onderbroken, werden hervat. De index noteerde nabij een laagste punt in een week, wat de zwakte van de Amerikaanse dollar ten opzichte van een mandje van belangrijke en secundaire valuta weerspiegelt.

De daling komt doordat de vraag naar de dollar als gewilde veilige haven afneemt, te midden van groeiende hoop dat de oorlog met Iran spoedig zal eindigen na intensievere Amerikaanse diplomatieke inspanningen om via Russische bemiddeling tot een staakt-het-vuren te komen.

Wereldwijde olieprijzen

De wereldwijde olieprijzen daalden woensdag met ongeveer 5% nadat de Wall Street Journal dinsdag meldde dat het Internationaal Energieagentschap de grootste vrijgave van oliereserves in zijn geschiedenis had voorgesteld om de markt weer in evenwicht te brengen. De markt is zwaar onder druk komen te staan door de nasleep van de oorlog met Iran en de afsluiting van de Straat van Hormuz.

Amerikaanse rentetarieven

Volgens de CME FedWatch-tool van CME Group gaan de markten uit van een kans van 99% dat de Amerikaanse rentetarieven tijdens de vergadering in maart ongewijzigd blijven, terwijl de kans op een renteverlaging van 25 basispunten op 1% staat.

De markten gaan er ook van uit dat de kans 87% is dat de rente tijdens de vergadering in april ongewijzigd blijft, terwijl de kans op een renteverlaging van 25 basispunten op 13% ligt.

Amerikaanse inflatiecijfers

Om deze verwachtingen bij te stellen, wachten handelaren op de publicatie van belangrijke Amerikaanse inflatiecijfers voor februari later vandaag. Deze cijfers zullen naar verwachting van invloed zijn op het monetaire beleid van de Federal Reserve dit jaar.

Gouden vooruitzichten

Bart Melek, wereldwijd hoofd grondstoffenstrategie bij TD Securities, zei: "De olieprijzen zijn gedaald ten opzichte van hun piek van meer dan $100, wat nog steeds bijdraagt aan de inflatie en daardoor de goudprijs ondersteunt."

Hij voegde eraan toe: "De olieprijzen zijn niet langer hoog genoeg om het vermogen van de Federal Reserve om de rente te verlagen significant te beperken. Beleggers zijn gerustgesteld dat de handel in waardevermindering van valuta op termijn weer kan terugkeren."

SPDR-fonds

De goudvoorraad van de SPDR Gold Trust, 's werelds grootste goud-ETF, is dinsdag met 2,87 ton toegenomen tot een totaal van 1.073,57 ton. Dit is een herstel ten opzichte van de 1.070,70 ton, het laagste niveau sinds 9 januari.