De euro steeg vrijdag in de Europese handel ten opzichte van een mandje van wereldvaluta's en behield daarmee voor de tweede opeenvolgende dag de winst ten opzichte van de Amerikaanse dollar. De euro stevent af op een wekelijkse stijging nadat de Europese Centrale Bank de rente voor het eerst in bijna drie jaar verhoogde in een poging de inflatiedruk als gevolg van het conflict met Iran te bestrijden.

De Amerikaanse president Donald Trump heeft de geplande militaire aanvallen op Iran afgeblazen en laten doorschemeren dat een vredesakkoord met Teheran nabij zou kunnen zijn, wat heeft bijgedragen aan een verbetering van het risicosentiment op de wereldwijde markten.

De prijs

• Wisselkoers euro vandaag: De euro steeg met ongeveer 0,1% ten opzichte van de dollar naar $1,1587, vanaf een openingskoers van $1,1579, na een intraday-laagtepunt van $1,1557 te hebben bereikt.

• De euro sloot donderdag 0,4% hoger ten opzichte van de Amerikaanse dollar na de beleidsbeslissingen van de ECB en de aankondiging van Trump dat de Amerikaanse militaire aanvallen op Iran worden opgeschort.

Wekelijkse prestatie

De euro is deze week, die officieel eindigt met de afrekening op vrijdag, met ongeveer 0,6% gestegen ten opzichte van de Amerikaanse dollar en ligt op koers om voor de tweede week op rij winst te boeken.

Europese Centrale Bank

Zoals algemeen verwacht heeft de Europese Centrale Bank donderdag de rente met 25 basispunten verhoogd tot 2,40%. Deze stap markeerde de eerste renteverhoging in de eurozone sinds september 2023 en was bedoeld om de inflatiedruk als gevolg van het conflict met Iran te bestrijden.

De Europese Centrale Bank (ECB) erkende dat de gevolgen van de oorlog met Iran en de energiecrisis de inflatiedruk in de eurozone hebben versterkt en heeft haar inflatieprognoses voor zowel 2026 als 2027 naar boven bijgesteld.

De centrale bank benadrukte tevens dat toekomstige beleidsbeslissingen volledig afhankelijk zullen zijn van de binnenkomende economische gegevens, geopolitieke ontwikkelingen en haar beoordeling van de onderliggende inflatietrends.

ECB-president Christine Lagarde zei dat hogere energieprijzen de inflatie in de komende periode boven de doelstelling van 2% van de bank zouden kunnen duwen. Ze merkte ook op dat het conflict in het Midden-Oosten de economische activiteit in de eurozone begint te beïnvloeden.

Europese rentetarieven

• Rapporten geven aan dat de Europese Centrale Bank overweegt de normalisering van het monetaire beleid in juli te pauzeren als de energieprijzen op het huidige niveau blijven.

De geldmarkten schatten de kans op een nieuwe renteverhoging van de ECB met 25 basispunten in juli momenteel op ongeveer 50%.

• De marktverwachting voor een renteverhoging van 25 basispunten in september blijft boven de 70%.

• Beleggers wachten op aanvullende gegevens uit de eurozone over inflatie, werkloosheid en loongroei om die verwachtingen bij te stellen.

Ontwikkelingen in het conflict met Iran

• President Donald Trump kondigde onverwacht een stop aan van geplande militaire luchtaanvallen op doelen in Iran, en zei dat een voorlopige overeenkomst was goedgekeurd door hoge functionarissen in Teheran.

• Trump verklaarde dat de laatste punten van het vredesakkoord in principe door alle betrokken partijen waren goedgekeurd.

• De landen die aan het raamwerk deelnemen, zijn naar verluidt de Verenigde Staten, Israël, Saoedi-Arabië, de Verenigde Arabische Emiraten, Qatar, Turkije, Pakistan, Bahrein, Koeweit, Jordanië en Egypte.

• Rapporten gaven aan dat de besprekingen over Iran waren opgevoerd tot op het hoogste niveau van de Iraanse leiding en voorlopige goedkeuring hadden gekregen.

• De zeeblokkade blijft van kracht totdat de overeenkomst is afgerond. De tijd en locatie van de ondertekeningsceremonie worden later bekendgemaakt.

• Iran heeft verklaard dat er nog geen definitief besluit is genomen over de overeenkomst die Trump binnenkort hoopt te ondertekenen, aangezien de betrokken autoriteiten de details ervan nog steeds bestuderen.

• Trump hield vol dat de oorlog met Iran voorbij is en zei dat de overeenkomst dit weekend in Europa in aanwezigheid van de vicepresident zou kunnen worden ondertekend.

De Japanse yen verzwakte vrijdag in de Aziatische handel ten opzichte van een mandje van belangrijke en minder belangrijke valuta's, waarmee de verliezen die donderdag kortstondig waren gestopt ten opzichte van de Amerikaanse dollar zich hervatten. De munt kwam opnieuw dichter bij een laagste punt in zes weken en zakte weer onder de grens van ¥160, een belangrijk niveau dat nauwlettend in de gaten wordt gehouden door de Japanse autoriteiten als een potentiële aanleiding voor interventie om de lokale valuta te ondersteunen en excessieve schommelingen op de valutamarkt te beteugelen.

De Amerikaanse dollar herstelde een deel van de verliezen van de vorige sessie, doordat de voorzichtigheid terugkeerde op de financiële markten nadat Iran bevestigde dat er nog geen definitief besluit is genomen over de overeenkomst die de Amerikaanse president Donald Trump binnenkort hoopt te ondertekenen.

De prijs

• Wisselkoers Japanse yen vandaag: De dollar steeg met ongeveer 0,3% ten opzichte van de yen naar ¥160,30, vanaf een openingsniveau van ¥159,87, na een intraday-laagtepunt van ¥159,86 te hebben bereikt.

• De yen sloot donderdag 0,4% hoger ten opzichte van de dollar, de eerste winst in drie sessies, na eerder te zijn gedaald tot een zeswekenlaagtepunt van ¥160,60.

• Naast de koopjesjacht op lagere koersen profiteerde de yen ook van de aankondiging van president Donald Trump dat hij de geplande luchtaanvallen op Iraanse doelen zou opschorten.

De drempel van ¥160

De Japanse autoriteiten blijven de bewegingen op de valutamarkt nauwlettend in de gaten houden, met name nadat de yen onder de belangrijke grens van ¥160 per dollar is gezakt. Deze grens wordt algemeen beschouwd als een drempel die zou kunnen leiden tot hernieuwde marktinterventie.

Bronnen meldden aan Reuters dat Tokio eind april en begin mei meerdere malen ingreep om de daling van de yen te stoppen. Destijds bereikte de wisselkoers ¥160,72 per dollar, het zwakste niveau sinds juli 2024.

Japanse functionarissen hebben gewaarschuwd voor buitensporige valutavolatiliteit en aangegeven dat de autoriteiten krachtig kunnen optreden tegen wanordelijke bewegingen op de valutamarkt.

Minister van Financiën Satsuki Katayama zei dat de regering "bereid is passende maatregelen te nemen" als de valutamarkten buitensporige of speculatieve bewegingen vertonen.

Japanse rentetarieven

• De marktverwachting voor een renteverhoging van een kwart procentpunt door de Bank van Japan tijdens haar vergadering in juni blijft boven de 95%.

• De Bank van Japan komt op 15 en 16 juni bijeen om de meest geschikte monetaire beleidsinstrumenten voor de op vier na grootste economie ter wereld te beoordelen.

Amerikaanse dollar

De Amerikaanse dollarindex steeg vrijdag met ongeveer 0,2%, waarmee een deel van de forse verliezen van de vorige sessie werd goedgemaakt en de hernieuwde kracht van de Amerikaanse dollar ten opzichte van een mandje van andere valuta wereldwijd werd weerspiegeld.

Het herstel komt doordat voorzichtigheid en risicoaversie terugkeren op de markten, met name nadat Iran bevestigde dat de door president Donald Trump aangekondigde vredesovereenkomst nog niet definitief is goedgekeurd en dat de voorwaarden nog steeds worden herzien door de hoogste leiding van het land.

Ontwikkelingen in het conflict met Iran

• President Donald Trump kondigde onverwacht een stop aan van geplande militaire luchtaanvallen op doelen in Iran, en zei dat een voorlopige overeenkomst was goedgekeurd door hoge functionarissen in Teheran.

• Trump verklaarde dat de laatste punten van het vredesakkoord in principe door alle betrokken partijen waren goedgekeurd.

• De landen die aan het raamwerk deelnemen, zijn naar verluidt de Verenigde Staten, Israël, Saoedi-Arabië, de Verenigde Arabische Emiraten, Qatar, Turkije, Pakistan, Bahrein, Koeweit, Jordanië en Egypte.

• Rapporten gaven aan dat de besprekingen over Iran waren opgevoerd tot op het hoogste niveau van de Iraanse leiding en voorlopige goedkeuring hadden gekregen.

• De zeeblokkade blijft van kracht totdat de overeenkomst is afgerond. De tijd en locatie van de ondertekeningsceremonie worden later bekendgemaakt.

• Iran heeft verklaard dat er nog geen definitief besluit is genomen over de overeenkomst die Trump binnenkort hoopt te ondertekenen, aangezien de betrokken autoriteiten de details ervan nog steeds bestuderen.

• Trump hield vol dat de oorlog met Iran voorbij is en zei dat de overeenkomst dit weekend in Europa in aanwezigheid van de vicepresident zou kunnen worden ondertekend.

De maïsfutures daalden verder nadat het Amerikaanse ministerie van landbouw onverwacht de prognose voor de Amerikaanse eindvoorraden in het verkoopjaar 2025-2026 naar boven bijstelde. Sterkere export werd gecompenseerd door een zwakkere vraag vanuit de ethanolsector. Ook de sojafutures bleven dalen nadat de aanbodprognoses hoger uitvielen dan verwacht, gepaard gaande met een nieuwe verlaging van de Amerikaanse exportprognoses.

Ondertussen stegen de futuresprijzen voor harde rode wintertarwe nadat het Amerikaanse ministerie van landbouw (USDA) de prognose voor de door droogte getroffen tarweoogst sterker dan verwacht had bijgesteld. De oogst zou naar verwachting al de kleinste in 62 jaar zijn.

Het maandelijkse rapport van het Amerikaanse ministerie van landbouw (USDA) over de wereldwijde vraag en aanbod van landbouwproducten bevatte weinig grote verrassingen voor maïs, sojabonen of tarwe. Het algemene beeld van ruime voorraden op korte termijn zorgde er echter voor dat de prijzen rond het laagste niveau bleven dat werd bereikt tijdens de scherpe daling van de afgelopen twee weken.

Het ministerie heeft zijn schatting voor de Amerikaanse eindvoorraden maïs in het verkoopjaar 2025-2026 met 3 miljoen bushels verhoogd tot 2,145 miljard bushels, het hoogste niveau in zeven jaar, waarmee het de marktverwachtingen van een lichte daling trotseert. Het verhoogde ook zijn prognose voor de eindvoorraden in 2026-2027 met 3 miljoen bushels tot 1,96 miljard bushels.

Tegelijkertijd verhoogde het Amerikaanse ministerie van landbouw (USDA) zijn prognose voor de maïsexport in 2025-2026 met 25 miljoen bushels tot een record van 3,325 miljard bushels, maar verlaagde het maïsgebruik voor ethanolproductie met hetzelfde bedrag tot 5,575 miljard bushels.

Voor sojabonen heeft het ministerie de Amerikaanse eindvoorraden voor het seizoen 2025-2026 ongewijzigd gelaten op 340 miljoen bushels, in tegenstelling tot de marktverwachtingen van een bescheiden daling. Ook de prognose voor de eindvoorraden voor 2026-2027 bleef gehandhaafd op 310 miljoen bushels.

Het Amerikaanse ministerie van landbouw (USDA) verlaagde voor de tweede maand op rij zijn prognose voor de Amerikaanse soja-export in het seizoen 2025-2026. De schattingen werden met 20 miljoen bushels teruggebracht tot 1,51 miljard bushels, het laagste niveau in 13 jaar. Tegelijkertijd werd de prognose voor de sojabonenverwerking en -persing licht verhoogd.

Wereldwijd heeft het ministerie de prognoses voor de sojaproductie in 2026 ongewijzigd gelaten: 50 miljoen ton voor Argentinië en 180 miljoen ton voor Brazilië.

Het land verhoogde echter zijn prognose voor de Braziliaanse maïsoogst met 3 miljoen ton ten opzichte van de schatting in mei en verhoogde de Argentijnse oogst met 2 miljoen ton tot 61 miljoen ton.

Jeremy McCann, directeur boerenrelaties bij Farmers Keeper, zei dat het rapport van deze maand doorgaans minder invloedrijk is dan het areaalrapport dat op 30 juni verschijnt. Hij merkte op dat de wijzigingen in de schattingen van zowel de oude als de nieuwe oogst relatief klein waren, waardoor de markt zich volledig richt op het areaalrapport van eind deze maand.

Het Amerikaanse ministerie van landbouw (USDA) zal naar verwachting in zijn rapport van 30 juni de schattingen voor het ingezaaide areaal maïs en sojabonen bijwerken. Deze cijfers zullen naar verwachting een belangrijke factor zijn in de prijsbewegingen gedurende de zomer.

In een apart rapport schatte het ministerie de totale wintertarweproductie voor het seizoen 2026-2027 op 1,03 miljard bushels, 18 miljoen bushels minder dan de prognose van mei en meer dan 27% lager dan de oogst van 2025-2026, waarmee het de kleinste oogst sinds 1965 is.

Analisten hadden een productie van ongeveer 1,041 miljard bushels verwacht.

De oogst van harde rode wintertarwe, die het zwaarst is getroffen door de droogte, werd geschat op 496,9 miljoen bushels, 18 miljoen bushels minder dan in mei en 38% lager dan vorig jaar.

Tegen het middaguur waren de decemberfutures voor maïs met 6 cent gedaald tot $4,4075 per bushel, terwijl de novemberfutures voor sojabonen met 7 cent waren gedaald tot $11,3150 per bushel. Daarentegen stegen de julifutures voor harde rode wintertarwe met 3,5 cent tot $6,34 per bushel.

De olieprijzen daalden donderdag nadat de Amerikaanse president Donald Trump de later op de dag geplande luchtaanvallen op Iran had afgezegd, vanwege lopende gesprekken met Teheran.

Tijdens de handel daalde de Amerikaanse West Texas Intermediate-olie met 3,13% tot $ 87,21 per vat om 13:35 uur Eastern Time, terwijl Brent-olie met 3,36% daalde tot $ 89,97 per vat.

In een bericht op Truth Social zei Trump dat hij had besloten de geplande aanvallen en luchtoperaties tegen Iran te annuleren nadat de gesprekken met de Islamitische Republiek het hoogste niveau van de Iraanse leiding hadden bereikt en nadat alle betrokken partijen hun goedkeuring hadden gegeven.

Eerder had Trump gezegd dat de Verenigde Staten Iran donderdagavond "zeer hard" zouden treffen, na een reeks luchtaanvallen op woensdag gericht op Iraanse surveillanceapparatuur, communicatiesystemen en luchtafweerinstallaties.

De Amerikaanse president dreigde ook de controle over Kharg Island, de grootste olie-exportterminal van Iran, over te nemen en verklaarde dat de Verenigde Staten "volledige controle" over de Iraanse olie- en gasmarkten zouden vestigen, vergelijkbaar met wat ze in Venezuela hadden gedaan.

De afgelopen dagen zijn de militaire confrontaties tussen Washington en Teheran geëscaleerd, nadat Amerikaanse troepen aanvallen hadden uitgevoerd op doelen in Iran. Teheran reageerde hierop met raketaanvallen op verschillende Golfstaten.

Iraanse staatsmedia meldden dat Teheran Amerikaanse militaire faciliteiten in Koeweit en Bahrein had aangevallen, waaronder de luchtmachtbases Ali Al Salem, Ahmad Al Jaber en Sheikh Isa. Bahrein verklaarde op zijn beurt dat zijn luchtverdediging de Iraanse dreigingen had onderschept en vernietigd.

Iraanse media meldden ook dat Iran raket- en droneaanvallen had uitgevoerd op Amerikaanse schepen die in de Straat van Hormuz opereerden, terwijl Koeweit donderdag zijn luchtruim sloot en projectielen onderschepte.

Ondanks de recente escalatie stelt energieadviesbureau Rystad Energy dat de oliemarkt nu beter bestand is tegen verstoringen dan tijdens eerdere crises. Dit is te danken aan de hogere Amerikaanse olie-export, de zwakkere Chinese vraag en de beschikbaarheid van alternatieve exportroutes die de afhankelijkheid van de Straat van Hormuz verminderen.

Het bedrijf waarschuwde echter ook dat de kans op een snelle diplomatieke doorbraak is afgenomen, waardoor de olieprijzen kwetsbaar zijn voor scherpe schommelingen zolang de onzekerheid over de toekomst van het conflict aanhoudt.