De prijs van Bitcoin daalde tijdens de handel op maandag onder de 112.000 dollar, waarmee de scherpe winst die werd geboekt na voorzichtige opmerkingen van de voorzitter van de Federal Reserve, Jerome Powell, teniet werd gedaan. Tegelijkertijd werd Ethereum, de op één na grootste cryptocurrency ter wereld, verhandeld tegen recordhoogtes.

De grootste cryptocurrency ter wereld daalde laatst met 3% naar 111.610 dollar om 06:21 uur Eastern Time (10:21 GMT). De munt was in de vorige sessie gedaald tot een dieptepunt van bijna zes weken, rond de 111.000 dollar, toen handelaren winst namen na de stijging van vrijdag.

Bitcoin verliest winsten uit renteverlagingen

Bitcoin steeg vrijdag boven de 117.000 dollar na voorzichtige opmerkingen van Powell tijdens het symposium in Jackson Hole, waar hij de toenemende risico's voor de arbeidsmarkt erkende en suggereerde dat "de verschuiving in de balans van risico's een aanpassing van ons beleid kan rechtvaardigen."

Powells signaal van een mogelijke renteverlaging in september gaf beleggers een boost in hun sentiment, wat leidde tot een stijging van risicovolle activa, waaronder cryptovaluta. Maar Bitcoin daalde later, toen beleggers winst namen. Analisten wezen op weerstandsniveaus en een consolidatiefase als factoren achter de daling.

Japanse minister van Financiën belooft ondersteunend kader voor cryptovaluta

De Japanse minister van Financiën Katsunobu Kato zei maandag dat de regering zich zal inzetten voor het creëren van een geschikte omgeving voor digitale activa. Hij merkte op dat cryptovaluta deel zouden kunnen uitmaken van gediversifieerde beleggingsportefeuilles, wat wijst op een veranderende houding ten opzichte van bredere marktacceptatie.

Zijn opmerkingen kwamen te midden van voortdurende inspanningen om de regelgeving en beleggersbeschermingsmechanismen in de sector te verduidelijken. Deze aanpak weerspiegelt Japans streven naar een evenwicht tussen innovatie en financiële stabiliteit, in een tijd waarin autoriteiten steeds meer de groeiende rol van cryptovaluta in beleggingsstrategieën erkennen.

De zilverprijzen op de Europese markt daalden maandag voor het eerst in vier dagen. Daarmee daalden ze van een vierweeks hoogtepunt. De reden hiervoor was een actieve correctie en winstneming, naast de druk van het herstel van de Amerikaanse dollar ten opzichte van een mandje wereldwijde valuta.

Nadat de voorzitter van de Federal Reserve, Jerome Powell, voorzichtige opmerkingen maakte in Jackson Hole, waarin hij de waarschijnlijkheid van een renteverlaging in de VS in september aangaf, wachten beleggers deze week op meer nieuw bewijs van monetaire versoepeling in de Verenigde Staten.

Prijsoverzicht

Zilverprijzen vandaag: Zilver daalde met 0,45% naar 38,72 dollar, van het openingsniveau van 38,89 dollar, en bereikte een hoogtepunt van 39,00 dollar.

Bij de afrekening op vrijdag steeg zilver met 1,95%. Dit is de derde opeenvolgende dagwinst en bereikte een vierwekenhoogte van 39,07 dollar per ounce. Deze stijging werd ondersteund door de daling van de dollar en de Amerikaanse rendementen.

Het witte metaal boekte vorige week een wekelijkse winst van 2,3%, de tweede wekelijkse stijging in de afgelopen drie weken, te midden van een toegenomen vraag naar niet-renderende activa.

Amerikaanse dollar

De dollarindex steeg maandag met 0,25% en begon daarmee te herstellen van het laagste punt in drie weken van 97,56 punten. Dit weerspiegelt een herstel van de Amerikaanse munt ten opzichte van een mandje van wereldwijde valuta.

Naast de aankopen vanaf lage niveaus, werd de Amerikaanse dollar aan het begin van de week sterker, terwijl de markten wachten op verder bewijs over de waarschijnlijkheid van een Amerikaanse renteverlaging in september.

Amerikaanse rentetarieven

De voorzitter van de Federal Reserve, Jerome Powell, zei vrijdag in Jackson Hole dat verschuivingen in de risicobalans mogelijk beleidsaanpassingen vereisen, aangezien de huidige indicatoren toenemende neerwaartse risico's voor de arbeidsmarkt laten zien.

Naar aanleiding van deze opmerkingen en volgens de FedWatch-tool van CME Group: de prijs van een Amerikaanse renteverlaging met 25 basispunten in september steeg van 75% naar 87%, terwijl de prijs van het ongewijzigd houden van de rente daalde van 25% naar 13%.

De prijs van een Amerikaanse renteverlaging met 25 basispunten in oktober steeg van 85% naar 94%, terwijl de prijs van het ongewijzigd houden van de rente daalde van 15% naar 6%.

Om deze verwachtingen te herzien, wachten beleggers deze week op belangrijke economische cijfers uit de VS, met name het rapport over de persoonlijke consumptie-uitgaven op vrijdag, samen met een reeks opmerkingen van Fed-functionarissen.

De olieprijzen stegen maandag omdat handelaren zich zorgen maakten dat de Russische leveringen verstoord zouden kunnen worden door extra Amerikaanse sancties en Oekraïense aanvallen op de Russische energie-infrastructuur.

Brent-ruwe olie futures stegen met 39 cent, of 0,6%, naar 68,12 dollar om 10:23 GMT, terwijl Amerikaanse West Texas Intermediate futures met 42 cent, of 0,7%, stegen naar 64,08 dollar.

Ole Hansen, hoofd grondstoffenstrategie bij Saxo Bank, zei: "De markt maakt zich zorgen dat deze vredesonderhandelingen geen resultaat zullen opleveren." Hij voegde eraan toe: "De verwachtingen wijzen erop dat het aanbod in de herfstmaanden de vraag zal overtreffen, maar op de korte termijn wordt dit scenario op de proef gesteld door het risico van geopolitieke verstoringen."

De Amerikaanse president Donald Trump waarschuwde vrijdag opnieuw dat hij sancties tegen Rusland zou opleggen als er binnen twee weken geen vooruitgang werd geboekt in de richting van een vredesregeling in Oekraïne. Hij zei ook dat hij India hoge tarieven zou kunnen opleggen voor de aankopen van Russische olie.

Afgelopen weekend zei de Amerikaanse vicepresident J.D. Vance dat Rusland "aanzienlijke concessies" had gedaan om tot een onderhandelde oplossing te komen in de drieënhalf jaar durende oorlog.

Oekraïne, dat tijdens de oorlog herhaaldelijk Russische energie-infrastructuur heeft aangevallen, lanceerde zondag een droneaanval die volgens Russische functionarissen een enorme brand veroorzaakte in de brandstofexportterminal in Oest-Loega. Een andere brand brak uit in de Russische raffinaderij van Novoshaktinsk, veroorzaakt door een Oekraïense drone, en duurde zondag voor de vierde dag op rij voort, aldus de waarnemend gouverneur van de regio. De raffinaderij exporteert voornamelijk brandstof en heeft een jaarlijkse capaciteit van 5 miljoen ton olie, wat overeenkomt met ongeveer 100.000 vaten per dag.

De zorgen over verstoringen in de Russische aanvoer werden getemperd doordat OPEC+ een reeks productieverlagingen terugdraaide en miljoenen vaten aan de markt toevoegde, aldus Saxo Bank. Acht leden van de olie-exporteursgroep zullen op 7 september bijeenkomen om overeenstemming te bereiken over een verdere productieverhoging.

De risicobereidheid verbeterde ook nadat de voorzitter van de Federal Reserve, Jerome Powell, vrijdag tijdens de vergadering van de Amerikaanse centrale bank in september aangaf dat er mogelijk een renteverlaging komt.

Priyanka Sachdeva, senior marktanalist bij makelaarskantoor Phillip Nova, zei echter dat zowel de prijzen van Brent- als WTI-olie aan momentum lijken te ontbreken. Ze voegde daaraan toe dat de markten er steeds meer van overtuigd raken dat Trumps tarieven de economische groei zullen schaden.

De Amerikaanse dollar steeg maandag licht, maar had moeite om te herstellen van de scherpe daling die werd veroorzaakt door de dovish shifts (renteverlagingen) die werden aangekondigd door de voorzitter van de Federal Reserve, Jerome Powell, en die de deur openzetten voor een renteverlaging in de grootste economie ter wereld volgende maand.

De euro daalde met 0,1% tot 1,1701 dollar, maar bleef dicht bij de piek van vrijdag van 1,174225, het hoogste niveau sinds 28 juli. Zowel het Britse pond als de Zwitserse frank daalden ook met ongeveer 0,1%.

In een langverwachte toespraak op het jaarlijkse Jackson Hole-symposium van de Fed op vrijdag, gaf Powell aan dat er een mogelijkheid is om de rente te verlagen tijdens de vergadering van de centrale bank volgende maand. Hij zei dat de risico's op de arbeidsmarkt toenemen, terwijl de inflatierisico's blijven bestaan.

Grote brokers zoals Barclays, BNP Paribas en Deutsche Bank verwachten nu een renteverlaging met 25 basispunten in september na de uitspraken van Powell. Analisten van Bank of America daarentegen blijven vasthouden aan hun voorspelling dat de Fed de rente volgende maand ongewijzigd zal laten, hoewel ze erkennen dat de risico's zijn verschoven richting versoepeling.

Ze schreven in een notitie: "Wij zien een risico dat de Fed een beleidsfout maakt door de rente te verlagen op een moment dat de activiteit herstelt en de inflatie de 3% nadert."

Volgens de CME FedWatch-tool geven handelaren nu aan dat de kans op een renteverlaging van een kwart procentpunt op 17 september 87% bedraagt. Vóór de toespraak van Powell was dat nog ongeveer 70%.

Tot de belangrijkste gegevens die deze week worden verwacht, behoort de Personal Consumption Expenditures (PCE)-index, de door de Fed geprefereerde inflatie-indicator, die vrijdag wordt gepubliceerd. Een week later worden ook de cijfers over de werkgelegenheid in augustus bekendgemaakt.

Naast de verwachtingen van de Fed voor een versoepelingsbeleid, stond de dollar ook onder druk door de aanvallen van de Amerikaanse president Donald Trump op Powell en andere Fed-leden, wat leidde tot zorgen over de onafhankelijkheid van de centrale bank. Trump bekritiseerde onlangs bestuurslid Lisa Cook en zei vrijdag dat hij haar zou ontslaan als ze niet zou aftreden vanwege beschuldigingen met betrekking tot hypotheken die ze bezit in Michigan en Georgia.

Chinese yuan herstelt

Op andere markten steeg de Chinese yuan naar het hoogste niveau in een maand, ondersteund door de zwakke dollar. De dollar steeg licht ten opzichte van de Japanse yen tot 147,17, na een daling van 1% op vrijdag.

De gouverneur van de Japanse centrale bank, Kazuo Ueda, zei zaterdag in Jackson Hole dat de loonsverhogingen zich niet alleen bij grote bedrijven voordoen, maar waarschijnlijk ook zullen blijven versnellen nu de arbeidsmarkt steeds krapper wordt.

Deze opmerkingen versterkten de verwachtingen van de markt dat de Bank of Japan de rente snel weer zal verhogen, nadat ze na de verhoging in januari was gestopt om de impact van de agressieve wereldwijde tarieven die Trump had opgelegd, te beoordelen.

Ho Min Lee, hoofdstrateeg macro-economie bij Lombard Odier, verwacht dat de yen over een periode van twaalf maanden zal versterken tot een lage 140 ten opzichte van de dollar, maar verwacht dat de volatiel zal blijven binnen een smalle bandbreedte op de korte termijn. Hij zei: "We gaan ervan uit dat de Bank of Japan volgend jaar januari de volgende renteverhoging zal doorvoeren, niet oktober. De bank zal de reële rente waarschijnlijk tot het einde van het jaar negatief houden voordat ze daarna geleidelijke verhogingen overweegt."

Handelaren schatten de kans op een renteverhoging door de Bank of Japan op de vergadering in oktober op ongeveer 50%.

Cryptovaluta

Op de digitale valutamarkten daalde ether maandag met ongeveer 4%, na een recordhoogte van 4.955,14 dollar in het weekend. Bitcoin daalde met ongeveer 1% tot 111.702 dollar.